在兩名前董事卷入內(nèi)幕交易案的背后，露笑科技（002617.SZ）實(shí)際控制人所控制的一家商貿(mào)公司，很有可能也卷入該案件中。

8月27日，露笑科技公布了涉及收購(gòu)浙江露笑光電有限公司的非公開(kāi)發(fā)行方案。事實(shí)上，這并不是露笑科技第一次籌劃收購(gòu)這家公司。而在上一次的收購(gòu)中，露笑科技的前董事卷入了內(nèi)幕交易案。

今年2月，浙江省臺(tái)州市中級(jí)人民法院判決裁定，被告人李國(guó)千犯內(nèi)幕交易罪，判處有期徒刑二年，緩刑三年。被告人徐菊英犯內(nèi)幕交易罪，判處有期徒刑一年六個(gè)月，緩刑二年，并處罰金人民幣12萬(wàn)元。

2013年，身為露笑科技董事的李國(guó)千、徐菊英，在露笑科技非公開(kāi)發(fā)行、年度利潤(rùn)分配預(yù)案等事項(xiàng)未公開(kāi)披露前，提前買入公司股票獲利百余萬(wàn)元。當(dāng)年12月東窗事發(fā)后，李國(guó)千、徐菊英主動(dòng)到浙江省公安廳投案。

判決書顯示，被告人李國(guó)千通過(guò)“某某商貿(mào)”買賣股票有近千萬(wàn)的交易額，獲利高達(dá)百萬(wàn)元，被判處緩刑；被告單位諸暨某某商貿(mào)有限公司犯內(nèi)幕交易罪，判處罰金人民幣二百萬(wàn)元。《中國(guó)經(jīng)營(yíng)報(bào)》記者注意到，司法文書中未披露具體名稱的“某某商貿(mào)”極有可能是諸暨露笑商貿(mào)有限公司，而露笑科技控股股東露笑集團(tuán)占有諸暨露笑商貿(mào)有限公司51%的股份。也就是說(shuō)實(shí)際控制人的另一公司或卷入了這起內(nèi)幕交易大案。

主動(dòng)投案

李國(guó)千、徐菊英為露笑科技第二屆董事會(huì)董事。公告顯示，李國(guó)千此前持有露笑科技810萬(wàn)股，徐菊英此前持有60萬(wàn)股。

而早前的招股說(shuō)明書顯示，李國(guó)千為露笑科技前任董事長(zhǎng)魯小均之妻李伯英的弟弟（李伯英亦是該公司前董事，于2014年4月16日辭職），徐菊英的胞姐徐姣英曾從李伯英手中受讓了部分股權(quán)。

2013年1月，露笑科技擬進(jìn)行非公開(kāi)發(fā)行股票，隨之進(jìn)行相關(guān)準(zhǔn)備工作，并于3月7日確定了非公開(kāi)發(fā)行計(jì)劃。4月25日披露了非公開(kāi)發(fā)行A股股票的預(yù)案。

此間的2013年3月28日，露笑科技初步形成公司2012年度利潤(rùn)分配預(yù)案，并于4月18日經(jīng)董事會(huì)審議通過(guò)。2013年4月22日，露笑科技披露了每10股派發(fā)現(xiàn)金紅利1元（含稅），并轉(zhuǎn)增5股的利潤(rùn)分配預(yù)案。

經(jīng)中國(guó)證券監(jiān)督管理委員會(huì)浙江監(jiān)管局認(rèn)定，上述非公開(kāi)發(fā)行、年度利潤(rùn)分配預(yù)案等事項(xiàng)在未公開(kāi)披露前屬于《證券法》規(guī)定的內(nèi)幕信息，敏感期分別為2013年1月29日至4月25日及2013年3月28日至4月22日。

法庭審理查明，被告人李國(guó)千參與并知悉該非公開(kāi)發(fā)行事項(xiàng)，系該內(nèi)幕信息知情人，被告人徐菊英參與并知悉上述兩個(gè)事項(xiàng)，系內(nèi)幕信息知情人。

被告人李國(guó)千作為“某某商貿(mào)”負(fù)責(zé)人，在獲悉上述內(nèi)幕信息后，決定用“某某商貿(mào)”資金交易露笑科技股票為公司謀利。

2013年3月初，李國(guó)千指使被告人鐘某為其交易露笑科技股票。鐘某明知其系內(nèi)幕信息知情人，仍按其要求在內(nèi)幕信息敏感期內(nèi)，使用“鐘某”“章某”“王某甲”三個(gè)證券賬戶，先后買入露笑科技股票36.86萬(wàn)股，交易金額445萬(wàn)元左右，全部拋售后獲利63萬(wàn)元左右。

此前的2月份，被告人李國(guó)千已經(jīng)指使其駕駛員俞某在內(nèi)幕信息敏感期內(nèi)，使用“俞某”“楊某”“王某乙”三個(gè)證券賬戶，先后買入露笑科技股票45.7萬(wàn)股，交易金額548萬(wàn)元左右，全部拋售后獲利70余萬(wàn)元。

被告人徐菊英在內(nèi)幕信息敏感期內(nèi)，控制并使用“傅忠某”證券賬戶，先后買入露笑科技股票15.66萬(wàn)股，交易金額181萬(wàn)元，全部拋售后獲利約8.6萬(wàn)元。

2013年12月2日，被告人李國(guó)千、徐菊英主動(dòng)到浙江省公安廳投案。被告單位某某商貿(mào)、被告人徐某甲分別于2014年10月16日、2014年6月23日退繳全部違法所得。

此前在2013年7月4日，露笑科技公告表示，李國(guó)千因個(gè)人原因，辭去公司第二屆董事會(huì)董事職務(wù)；徐菊英由于個(gè)人身體原因，辭去公司第二屆董事會(huì)董事職務(wù)，同時(shí)辭去公司副總經(jīng)理職務(wù)，李國(guó)千與徐菊英辭職后不再擔(dān)任公司任何職務(wù)。

時(shí)間“漏洞”

浙江監(jiān)管局的行政處罰決定書顯示，2012年11月至2013年1月，露笑科技董事長(zhǎng)魯某與保薦機(jī)構(gòu)東興證券徐某聯(lián)系，并討論出定增的整體方案，即先將露笑集團(tuán)渦輪增壓器和電機(jī)兩塊業(yè)務(wù)注入浙江露通機(jī)電，再由露笑科技以自有資金收購(gòu)浙江露通機(jī)電公司股權(quán)，然后露笑科技非公開(kāi)發(fā)行A股募集資金。

2013年1月29日，東興證券項(xiàng)目組正式進(jìn)場(chǎng)做該項(xiàng)目，項(xiàng)目組負(fù)責(zé)人為金某，露笑科技董秘蔡申等人協(xié)助項(xiàng)目組工作。3月7日，東興證券項(xiàng)目組在與露笑科技充分溝通后，確定了以2013年3月31日作為基準(zhǔn)日的非公開(kāi)發(fā)行股票計(jì)劃，制定了工作計(jì)劃表，并著手準(zhǔn)備相關(guān)申報(bào)材料。東興證券負(fù)責(zé)尋找非公開(kāi)發(fā)行股票的銷售對(duì)象。

公開(kāi)信息顯示，2013年4月18日，露笑科技因籌劃非公開(kāi)發(fā)行股票重大事項(xiàng)申請(qǐng)停牌；4月25日，露笑科技刊登非公開(kāi)發(fā)行A股股票預(yù)案公告并復(fù)牌。

有不愿具名的券商投行人士認(rèn)為，2013年1月29日，東興證券項(xiàng)目組正式進(jìn)場(chǎng)開(kāi)展工作，但直到4月18日露笑科技股票才申請(qǐng)停牌，顯然為內(nèi)幕交易者留下了“作弊”時(shí)間，上市公司難脫其責(zé)。而司法文書中顯示，李國(guó)千等人也正是利用這段時(shí)間從容地完成了內(nèi)幕交易，但不幸的是東窗事發(fā)。

無(wú)獨(dú)有偶，參與上述定增的華宸基金投資經(jīng)理李瑩也因?yàn)橘I賣露笑科技的股票構(gòu)成內(nèi)幕交易，在此前受到了浙江證監(jiān)局行政處罰。

實(shí)際上，露笑科技的此次定增最終未能完成。2014年5月，公司披露向證監(jiān)會(huì)申請(qǐng)撤回非公開(kāi)發(fā)行股票申請(qǐng)文件。

緩刑脫身

法庭認(rèn)為，被告單位諸暨某某商貿(mào)有限公司及其直接負(fù)責(zé)的主管人員被告人李國(guó)千作為內(nèi)幕信息知情人員，在對(duì)證券交易價(jià)格有重大影響的信息尚未公開(kāi)前，伙同被告人鐘某買賣該證券，其行為均已構(gòu)成內(nèi)幕交易罪。被告人徐菊英作為內(nèi)幕信息知情人，在對(duì)證券交易價(jià)格有重大影響的信息尚未公開(kāi)前，買賣該證券，情節(jié)嚴(yán)重，其行為已構(gòu)成內(nèi)幕交易罪。

判決裁定，被告單位諸暨某某商貿(mào)有限公司犯內(nèi)幕交易罪，判處罰金人民幣二百萬(wàn)元（罰金已預(yù)繳）；被告人李國(guó)千犯內(nèi)幕交易罪，判處有期徒刑二年，緩刑三年；被告人徐菊英犯內(nèi)幕交易罪，判處有期徒刑一年六個(gè)月，緩刑二年，并處罰金人民幣12萬(wàn)元。

值得注意的是，根據(jù)最高人民法院、最高人民檢察院《關(guān)于辦理內(nèi)幕交易、泄露內(nèi)幕信息刑事案件具體應(yīng)用法律若干問(wèn)題的解釋》規(guī)定，“證券交易成交額在二百五十萬(wàn)元以上的；期貨交易占用保證金數(shù)額在一百五十萬(wàn)元以上的；獲利或者避免損失數(shù)額在七十五萬(wàn)元以上的”，均屬于“情節(jié)特別嚴(yán)重”。

北京雙利律師事務(wù)所劉琳對(duì)此表示,本判決中被告人李國(guó)千內(nèi)幕交易有近千萬(wàn)元的交易額，獲利高達(dá)百萬(wàn)元，即使判了“某某商貿(mào)”單位犯罪，其行為也屬于“情節(jié)特別嚴(yán)重”。而刑法第一百八十條規(guī)定，對(duì)于內(nèi)幕交易罪“情節(jié)特別嚴(yán)重”者，應(yīng)“處五年以上十年以下有期徒刑，并處違法所得一倍以上五倍以下罰金”。

上述涉案的某某商貿(mào)股東會(huì)決議亦證實(shí)，2010年1月5日某某商貿(mào)經(jīng)股東會(huì)決定由李國(guó)千實(shí)行經(jīng)營(yíng)責(zé)任制，全權(quán)負(fù)責(zé)公司經(jīng)營(yíng)工作，確保公司資產(chǎn)增值；由李國(guó)千對(duì)于經(jīng)營(yíng)過(guò)程中涉及的經(jīng)營(yíng)效益與經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)（含法律風(fēng)險(xiǎn)）負(fù)責(zé)。也就是說(shuō)李國(guó)千對(duì)某某商貿(mào)的經(jīng)營(yíng)全權(quán)負(fù)責(zé)。

上述券商人士對(duì)記者說(shuō)，按照上述判決，以后參與內(nèi)幕交易者，只要注冊(cè)一家公司買賣股票，就可以躲避兩高解釋中對(duì)情節(jié)特別嚴(yán)重者的處罰。

此外，據(jù)司法文書中顯示，諸暨某某商貿(mào)有限公司，法定代表人是李某乙，其中某某集團(tuán)有限公司占股份的51%，李某甲占47.53%，魯某占1.47%。

記者注意到，諸暨露笑商貿(mào)有限公司法定代表人為李伯英,魯永出資14.7萬(wàn)元,李國(guó)千出資475.3萬(wàn)元,露笑集團(tuán)有限公司出資510萬(wàn)元，正好與之對(duì)應(yīng)。也就是說(shuō)，司法文書中所顯示的諸暨某某商貿(mào)有限公司極有可能就是諸暨露笑商貿(mào)有限公司。而露笑集團(tuán)有限公司為露笑科技控股股東，也就是說(shuō)露笑科技實(shí)際控制人控制的另一公司“露笑商貿(mào)”極有可能卷入了這起內(nèi)幕交易大案，并被判處單位犯罪。

記者多次撥打露笑科技的公開(kāi)電話，均無(wú)人接聽(tīng)；向其發(fā)去電子郵件也無(wú)回復(fù)。

事實(shí)上，這僅是露笑科技內(nèi)幕交易窩案的冰山一角。在去年4月,露笑科技公告，公司董事會(huì)秘書蔡申涉嫌犯罪被刑事拘留。目前，蔡申的命運(yùn)仍不得而知。