佛山市國(guó)星光電股份有限公司
關(guān)于實(shí)施內(nèi)保外債業(yè)務(wù)的公告
本公司及董事會(huì)全體成員保證公告內(nèi)容真實(shí)、準(zhǔn)確、完整，并對(duì)公告中的虛
假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏承擔(dān)責(zé)任。
佛山市國(guó)星光電股份有限公司（以下稱“公司”）于2018年3月20日召開了
第四屆董事會(huì)第十三次會(huì)議，審議通過(guò)了《關(guān)于實(shí)施內(nèi)保外債業(yè)務(wù)的議案》，同
意公司在現(xiàn)有的內(nèi)資銀行授信額度內(nèi)，通過(guò)內(nèi)資銀行向境外銀行出具保函等形式，
直接從境外銀行借入不超過(guò)5,000萬(wàn)美元。
一、實(shí)施內(nèi)保外債業(yè)務(wù)的情況概述
1、業(yè)務(wù)概述
內(nèi)保外債又稱跨境直貸，通過(guò)該產(chǎn)品可實(shí)現(xiàn)境內(nèi)企業(yè)直接向境外銀行借款，
通過(guò)境外銀行較低的資金成本，滿足企業(yè)降低融資成本的要求。內(nèi)資銀行通過(guò)開
具融資性保函的方式，為境外銀行（即受益人）提供擔(dān)保，境外銀行在收到境內(nèi)
銀行的保函后直接將融資款項(xiàng)劃至公司在境內(nèi)銀行開立的外債專戶，公司即可結(jié)
匯使用。
2、借款額度和合作銀行
年度累計(jì)不超過(guò)5,000萬(wàn)美元，根據(jù)公司收匯情況可分期實(shí)施。公司根據(jù)現(xiàn)
有境內(nèi)授信商業(yè)銀行的授信額度以及提供的綜合內(nèi)保外債條件，授權(quán)董事長(zhǎng)決定
境內(nèi)外合作銀行；
3、借款利率
根據(jù)境外市場(chǎng)利率窗口情況，公司將美元借款利率綜合成本原則控制在不超
過(guò)人民幣貸款基準(zhǔn)利率，并相對(duì)同期的人民幣貸款成本有明顯優(yōu)勢(shì)。
4、業(yè)務(wù)期限
本次實(shí)施內(nèi)保外債業(yè)務(wù)開展期限為自董事會(huì)審議通過(guò)之日起2年。
5、實(shí)施額度
年度累計(jì)不超過(guò)5,000萬(wàn)美元，根據(jù)公司收匯情況可分期實(shí)施。具體業(yè)務(wù)辦
理由公司董事長(zhǎng)根據(jù)公司和子公司的經(jīng)營(yíng)需要按照綜合利益最大化原則確定。
二、實(shí)施內(nèi)保外債業(yè)務(wù)的目的
公司近年的出口業(yè)務(wù)呈現(xiàn)快速增長(zhǎng)趨勢(shì)，且出口收匯以美元為主，匯率的波
動(dòng)帶來(lái)美元的匯率損失風(fēng)險(xiǎn)增加。
1、通過(guò)實(shí)施內(nèi)保外債業(yè)務(wù)，可以引入境外低成本資金，為公司降低融資成
本；
2、實(shí)施內(nèi)保外債業(yè)務(wù)不受境內(nèi)銀行人民幣貸款規(guī)模限制，隨時(shí)放款；同時(shí)
該業(yè)務(wù)不需新增授信，操作較為便利。只利用現(xiàn)有銀行的授信額度，將境內(nèi)銀行
的授信額度轉(zhuǎn)化成為境外銀行的授信額度。
三、實(shí)施內(nèi)保外債業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)與風(fēng)險(xiǎn)控制
1、擔(dān)保風(fēng)險(xiǎn)。內(nèi)保外債業(yè)務(wù)的實(shí)施前提是已有的內(nèi)資銀行的授信額度。內(nèi)
保外債的實(shí)施是直接使用內(nèi)資銀行現(xiàn)有信用授信額度，無(wú)需提供任何擔(dān)保和質(zhì)押
給內(nèi)資銀行的前提下，由內(nèi)資銀行向境外銀行出具保函等形式獲得境外銀行的貸
款。如特別情況下需提供擔(dān)保或者質(zhì)押，需經(jīng)過(guò)法定的審批程序，故內(nèi)保外債業(yè)
務(wù)的擔(dān)保風(fēng)險(xiǎn)相對(duì)可控，風(fēng)險(xiǎn)較小。
2、美元利率風(fēng)險(xiǎn)。根據(jù)境外美元利率窗口情況，公司原則擇美元借款利率
綜合成本不超過(guò)人民幣貸款基準(zhǔn)利率窗口期進(jìn)行實(shí)施，如超過(guò)人民幣貸款基準(zhǔn)利
率或國(guó)內(nèi)人民幣同期同檔市場(chǎng)利率水平，需經(jīng)過(guò)法定的審批程序，故美元利率風(fēng)
險(xiǎn)相對(duì)可控，風(fēng)險(xiǎn)較小。
3、匯率風(fēng)險(xiǎn)。內(nèi)保外債業(yè)務(wù)獲得的境外借款為美元，還款途徑為公司出口
收到的美元外匯，不涉及購(gòu)匯還款。所借美元可以根據(jù)業(yè)務(wù)需要提前結(jié)匯或者采
取套期保值手段，鎖定匯率風(fēng)險(xiǎn)；可通過(guò)提前結(jié)匯轉(zhuǎn)成人民幣資產(chǎn)，進(jìn)行相應(yīng)的
理財(cái)投資，獲得遠(yuǎn)高于美元資產(chǎn)的收益，由此起到對(duì)沖美元匯率風(fēng)險(xiǎn)的作用；此
外，具體業(yè)務(wù)操作時(shí)采取分批分次操作，勻平匯率波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)。故總體而言，匯率
風(fēng)險(xiǎn)可控性較強(qiáng)，風(fēng)險(xiǎn)對(duì)沖手段相對(duì)豐富。
四、決策程序和組織實(shí)施
1、在授信額度范圍內(nèi)由公司董事長(zhǎng)行使具體操作的決策權(quán)并簽署相關(guān)合同
文件；
2、授權(quán)公司財(cái)務(wù)部門負(fù)責(zé)組織實(shí)施內(nèi)保外債業(yè)務(wù)。公司財(cái)務(wù)部門將及時(shí)分
析和跟蹤內(nèi)保外債業(yè)務(wù)進(jìn)展情況，及時(shí)采取相應(yīng)措施防控各種風(fēng)險(xiǎn)，必要情況下
第一時(shí)間向公司董事會(huì)報(bào)告；
3、審計(jì)部門負(fù)責(zé)對(duì)內(nèi)保外債業(yè)務(wù)開展情況進(jìn)行審計(jì)和監(jiān)督；
4、獨(dú)立董事、監(jiān)事會(huì)有權(quán)對(duì)公司內(nèi)保外債業(yè)務(wù)的具體情況進(jìn)行監(jiān)督與檢查；
5、本次實(shí)施年累計(jì)額不超過(guò)5000萬(wàn)美元內(nèi)保外債業(yè)務(wù)，根據(jù)《公司章程》
相關(guān)規(guī)定，屬于董事會(huì)審批權(quán)限，經(jīng)公司董事會(huì)審議通過(guò)后實(shí)施。
五、獨(dú)立董事及監(jiān)事會(huì)意見
1、獨(dú)立董事意見
經(jīng)審核我們認(rèn)為:實(shí)施內(nèi)保外債業(yè)務(wù)能有效滿足公司快速增長(zhǎng)的出口業(yè)務(wù)帶
來(lái)的外匯需求，有效控制匯率損失風(fēng)險(xiǎn)。因此，同意公司在現(xiàn)有的內(nèi)資銀行授信
額度內(nèi)實(shí)施內(nèi)保外債業(yè)務(wù)，年度累計(jì)金額不超過(guò)5000萬(wàn)美元。
2、監(jiān)事會(huì)意見
經(jīng)審核，監(jiān)事會(huì)認(rèn)為公司實(shí)施內(nèi)保外債業(yè)務(wù)可以降低公司融資成本，為公司
出口業(yè)務(wù)的快速增長(zhǎng)提供有力支持，更好地控制美元匯率損失風(fēng)險(xiǎn)，增加資產(chǎn)收
益。不會(huì)對(duì)公司經(jīng)營(yíng)造成不利影響，不存在損害公司及全體股東特別是中小股東
利益的情形，決策程序合法合規(guī)。因此，同意實(shí)施內(nèi)保外債業(yè)務(wù)。
六、備查文件
1、《公司第四屆董事會(huì)第十三次會(huì)議決議》；
2、《公司第四屆監(jiān)事會(huì)第十一次會(huì)議決議》；
3、《公司獨(dú)立董事關(guān)于第四屆董事會(huì)第十三次會(huì)議相關(guān)事項(xiàng)的獨(dú)立意見》。
特此公告。
佛山市國(guó)星光電股份有限公司
董事會(huì)
2018 年 3 月 21 日