露笑科技股份有限公司
關(guān)于公開(kāi)發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券
攤薄即期回報(bào)及填補(bǔ)措施的公告
本公司及董事會(huì)全體成員保證信息披露內(nèi)容的真實(shí)、準(zhǔn)確和完整，沒(méi)有虛假記載、
誤導(dǎo)性陳述或重大遺漏。
根據(jù)《國(guó)務(wù)院辦公廳關(guān)于進(jìn)一步加強(qiáng)資本市場(chǎng)中小投資者合法權(quán)益保護(hù)工作
的意見(jiàn)》（國(guó)辦發(fā)[2013]110 號(hào)）以及《關(guān)于首發(fā)及再融資、重大資產(chǎn)重組攤薄即
期回報(bào)有關(guān)事項(xiàng)的指導(dǎo)意見(jiàn)》（證監(jiān)會(huì)公告[2015]31 號(hào)）的要求，露笑科技股份
有限公司（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“露笑科技”或“公司”）就本次公開(kāi)發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券（以
下簡(jiǎn)“本次發(fā)行”）對(duì)攤薄即期回報(bào)的影響進(jìn)行了分析，并結(jié)合實(shí)際情況提出了填
補(bǔ)回報(bào)的相關(guān)措施。具體情況如下：
一、本次可轉(zhuǎn)債發(fā)行攤薄即期回報(bào)的影響分析
（一）假設(shè)條件
本次可轉(zhuǎn)債發(fā)行對(duì)公司主要財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)及財(cái)務(wù)指標(biāo)的影響測(cè)算主要基于以下
假設(shè)條件：
1、假設(shè)宏觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境、公司所處市場(chǎng)情況以及公司經(jīng)營(yíng)環(huán)境等方面沒(méi)有發(fā)
生重大變化。
2、假設(shè)公司于2018年9月底完成本次可轉(zhuǎn)債發(fā)行，并且本次融資募集資金到
位。該時(shí)間僅用于計(jì)算本次可轉(zhuǎn)債發(fā)行攤薄即期回報(bào)對(duì)主要財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)及財(cái)務(wù)指標(biāo)
的影響，最終以中國(guó)證監(jiān)會(huì)核準(zhǔn)及公司本次可轉(zhuǎn)債實(shí)際發(fā)行完成時(shí)間為準(zhǔn)。
3、假設(shè)公司本次可轉(zhuǎn)債的募集資金總額為人民幣8億元，且不考慮發(fā)行費(fèi)用
的影響。本次可轉(zhuǎn)債發(fā)行實(shí)際到賬的募集資金規(guī)模將根據(jù)監(jiān)管機(jī)構(gòu)核準(zhǔn)、發(fā)行認(rèn)
購(gòu)以及發(fā)行費(fèi)用等情況最終確定。
4、假設(shè)本次可轉(zhuǎn)債的轉(zhuǎn)股價(jià)格為14.91元/股，即公司第四屆董事會(huì)第四次
會(huì)議召開(kāi)日（2018年4月2日）的前二十個(gè)交易日公司普通股股票交易均價(jià)、前一
個(gè)交易日公司普通股股票交易均價(jià)和最近一期末經(jīng)審計(jì)的每股凈資產(chǎn)的孰高值。
該轉(zhuǎn)股價(jià)格僅用于計(jì)算本次可轉(zhuǎn)債發(fā)行攤薄即期回報(bào)對(duì)主要財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)及財(cái)務(wù)指
標(biāo)的影響，最終的初始轉(zhuǎn)股價(jià)格由公司董事會(huì)（或由董事會(huì)轉(zhuǎn)授權(quán)的人士）根據(jù)
股東大會(huì)授權(quán)，在發(fā)行前根據(jù)市場(chǎng)狀況確定，并可能進(jìn)行除權(quán)、除息調(diào)整或向下
修正。
5、假設(shè)本次可轉(zhuǎn)債第一年的票面利率為0.3%，該票面利率僅為模擬測(cè)算利
率，不構(gòu)成對(duì)實(shí)際票面利率的數(shù)值預(yù)測(cè)。假設(shè)不具備轉(zhuǎn)換選擇權(quán)的類(lèi)似債券的市
場(chǎng)利率為6.5%，用以測(cè)算本次可轉(zhuǎn)債發(fā)行完成當(dāng)年產(chǎn)生的利息費(fèi)用。
6、假設(shè)不考慮本次發(fā)行募集資金到賬后，對(duì)公司生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)、財(cái)務(wù)狀況（如
財(cái)務(wù)費(fèi)用、資金使用效益）等的影響，也不考慮本次募集資金收購(gòu)項(xiàng)目實(shí)施后，
因被收購(gòu)方的業(yè)績(jī)實(shí)現(xiàn)可能對(duì)公司業(yè)績(jī)產(chǎn)生的增厚作用。
7、假設(shè)公司2018年度歸屬于母公司股東的凈利潤(rùn)及扣除非經(jīng)常性損益后歸
屬于母公司股東的凈利潤(rùn)較2017年度分別增長(zhǎng)0%、5%及10%。公司2018年計(jì)息
期為3個(gè)月（2018年10月1日至2018年12月31日），公司企業(yè)所得稅稅率假設(shè)為
25%。
9、除本次可轉(zhuǎn)債轉(zhuǎn)換為普通股外，假設(shè)不存在任何其他因素（包括利潤(rùn)分
配等）引起的普通股股本變動(dòng)。
10、每股收益指標(biāo)根據(jù)《公開(kāi)發(fā)行證券的公司信息披露編報(bào)規(guī)則第9號(hào)——
凈資產(chǎn)收益率和每股收益的計(jì)算及披露》的有關(guān)規(guī)定進(jìn)行計(jì)算。
上述假設(shè)分析并不構(gòu)成公司的盈利預(yù)測(cè)，僅用于計(jì)算本次可轉(zhuǎn)債發(fā)行攤薄即
期回報(bào)對(duì)主要財(cái)務(wù)指標(biāo)的影響，投資者不應(yīng)據(jù)此進(jìn)行投資決策，投資者據(jù)此進(jìn)行
投資決策造成損失的，公司不承擔(dān)賠償責(zé)任。
（二）對(duì)公司主要財(cái)務(wù)指標(biāo)的影響
基于上述假設(shè)，公司測(cè)算了本次公開(kāi)發(fā)行對(duì)主要財(cái)務(wù)指標(biāo)的影響，具體情況
如下
2017 年度/2017 年 2018 年度/2018 年 12 月 31 日
項(xiàng)目
12 月 31 日 未發(fā)行可轉(zhuǎn)債 發(fā)行可轉(zhuǎn)債
普通股總股本（百萬(wàn)股） 734.82 734.82 734.82
加權(quán)平均普通股總股本（百萬(wàn)股） 734.82 734.82 734.82
假設(shè)一：2018 年度較 2017 年度無(wú)增長(zhǎng)
歸屬于母公司股東的凈利潤(rùn)（百萬(wàn)
308.39 308.39 301.57
元）
歸屬于母公司普通股股東的凈利潤(rùn)
308.39 308.39 301.57
（百萬(wàn)元）
歸屬于母公司普通股股東的基本每
0.42 0.42 0.41
股收益（元/股）
歸屬于母公司普通股股東的稀釋每
0.42 0.42 0.41
股收益（元/股）
歸屬于母公司股東的扣除非經(jīng)常性
290.35 290.35 283.53
損益的凈利潤(rùn)（百萬(wàn)元）
歸屬于母公司普通股股東的扣除非
290.35 290.35 283.53
經(jīng)常性損益的凈利潤(rùn)（百萬(wàn)元）
扣除非經(jīng)常性損益后歸屬于母公司
0.40 0.40 0.39
普通股股東的基本每股收益（元/股）
扣除非經(jīng)常性損益后歸屬于母公司
0.40 0.40 0.39
普通股股東的稀釋每股收益（元/股）
假設(shè)二：2018 年度較 2017 年度增長(zhǎng) 5%
歸屬于母公司股東的凈利潤(rùn)（百萬(wàn)
308.39 323.81 316.99
元）
歸屬于母公司普通股股東的凈利潤(rùn)
308.39 323.81 316.99
（百萬(wàn)元）
歸屬于母公司普通股股東的基本每
0.42 0.44 0.43
股收益（元/股）
2017 年度/2017 年 2018 年度/2018 年 12 月 31 日
項(xiàng)目
12 月 31 日 未發(fā)行可轉(zhuǎn)債 發(fā)行可轉(zhuǎn)債
歸屬于母公司普通股股東的稀釋每
0.42 0.44 0.43
股收益（元/股）
歸屬于母公司股東的扣除非經(jīng)常性
290.35 304.87 298.05
損益的凈利潤(rùn)（百萬(wàn)元）
歸屬于母公司普通股股東的扣除非
290.35 304.87 298.05
經(jīng)常性損益的凈利潤(rùn)（百萬(wàn)元）
扣除非經(jīng)常性損益后歸屬于母公司
0.40 0.41 0.41
普通股股東的基本每股收益（元/股）
扣除非經(jīng)常性損益后歸屬于母公司
0.40 0.41 0.41
普通股股東的稀釋每股收益（元/股）
假設(shè)三：2018 年度較 2017 年度增長(zhǎng) 10%
歸屬于母公司股東的凈利潤(rùn)（百萬(wàn)
308.39 339.23 332.40
元）
歸屬于母公司普通股股東的凈利潤(rùn)
308.39 339.23 332.40
（百萬(wàn)元）
歸屬于母公司普通股股東的基本每
0.42 0.46 0.45
股收益（元/股）
歸屬于母公司普通股股東的稀釋每
0.42 0.46 0.45
股收益（元/股）
歸屬于母公司股東的扣除非經(jīng)常性
290.35 319.39 312.57
損益的凈利潤(rùn)（百萬(wàn)元）
歸屬于母公司普通股股東的扣除非
290.35 319.39 312.57
經(jīng)常性損益的凈利潤(rùn)（百萬(wàn)元）
扣除非經(jīng)常性損益后歸屬于母公司
0.40 0.43 0.43
普通股股東的基本每股收益（元/股）
扣除非經(jīng)常性損益后歸屬于母公司
0.40 0.43 0.43
普通股股東的稀釋每股收益（元/股）
注 1：凈利潤(rùn)增速是指公司 2018 年歸屬于母公司股東的凈利潤(rùn)增速和扣除非經(jīng)常性損
益后歸屬于母公司股東的凈利潤(rùn)增速；
注 2：基本每股收益和稀釋每股收益根據(jù)《公開(kāi)發(fā)行證券的公司信息披露編報(bào)規(guī)則第 9
號(hào)——凈資產(chǎn)收益率和每股收益的計(jì)算及披露》編制，計(jì)算基礎(chǔ)為發(fā)行在外的普通股加權(quán)平
均數(shù)。
（三）關(guān)于本次測(cè)算的說(shuō)明
1、公司對(duì)本次測(cè)算的上述假設(shè)分析并不構(gòu)成公司的盈利預(yù)測(cè)，投資者不應(yīng)
據(jù)此進(jìn)行投資決策，投資者據(jù)此進(jìn)行投資決策造成損失的，公司不承擔(dān)任何責(zé)任；
2、本次可轉(zhuǎn)債的募集資金總額僅為估計(jì)值，本次可轉(zhuǎn)債的發(fā)行時(shí)間及完成
轉(zhuǎn)股時(shí)間僅為示意性假設(shè)，最終以經(jīng)監(jiān)管機(jī)構(gòu)核準(zhǔn)并實(shí)際發(fā)行的募集資金總額、
發(fā)行完成時(shí)間以及實(shí)際完成轉(zhuǎn)股時(shí)間為準(zhǔn)。
二、本次可轉(zhuǎn)債發(fā)行攤薄即期回報(bào)的風(fēng)險(xiǎn)提示
本次可轉(zhuǎn)債發(fā)行完成后、轉(zhuǎn)股前，公司需按照預(yù)先約定的票面利率對(duì)未轉(zhuǎn)股
的可轉(zhuǎn)債支付利息，由于可轉(zhuǎn)債票面利率相對(duì)較低，正常情況下公司對(duì)可轉(zhuǎn)債募
集資金運(yùn)用帶來(lái)的盈利增長(zhǎng)會(huì)超過(guò)向可轉(zhuǎn)債投資者支付的債券利息，不會(huì)造成公
司總體收益的減少；極端情況下，如果公司對(duì)可轉(zhuǎn)債募集資金運(yùn)用帶來(lái)的盈利增
長(zhǎng)無(wú)法覆蓋向可轉(zhuǎn)債投資者支付的債券利息，則公司的稅后利潤(rùn)將面臨下降的風(fēng)
險(xiǎn)，進(jìn)而將對(duì)公司普通股股東即期回報(bào)產(chǎn)生攤薄影響。
投資者持有的可轉(zhuǎn)債部分或全部轉(zhuǎn)股后，公司股本總額將相應(yīng)增加，對(duì)公司
原有股東持股比例、公司凈資產(chǎn)收益率及每股收益產(chǎn)生一定的攤薄作用。
另外，本次可轉(zhuǎn)債設(shè)有轉(zhuǎn)股價(jià)格向下修正條款，在該條款被觸發(fā)時(shí)，公司可
能申請(qǐng)向下修正轉(zhuǎn)股價(jià)格，導(dǎo)致因本次可轉(zhuǎn)債轉(zhuǎn)股而新增的股本總額增加，從而
擴(kuò)大本次可轉(zhuǎn)債轉(zhuǎn)股對(duì)公司原股東的潛在攤薄作用。
三、董事會(huì)選擇本次可轉(zhuǎn)債發(fā)行的必要性和合理性
本次公開(kāi)發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券募集資金經(jīng)過(guò)公司嚴(yán)格論證，具備必要性及合
理性，具體分析如下：
（一）收購(gòu)江蘇愛(ài)多能源科技股份有限公司的必要性和合理性分析
1、響應(yīng)國(guó)家產(chǎn)業(yè)政策，推動(dòng)光伏產(chǎn)業(yè)發(fā)展，展望廣闊市場(chǎng)前景
光伏是我國(guó)具有全球競(jìng)爭(zhēng)力的行業(yè)之一，也是我國(guó)進(jìn)行生態(tài)文明建設(shè)的重
要一環(huán)。為促進(jìn)光伏行業(yè)更好更快的發(fā)展，國(guó)家相關(guān)部門(mén)出臺(tái)了一系列推動(dòng)光
伏發(fā)電應(yīng)用、普及的政策。相關(guān)政策指棄光限電、補(bǔ)貼拖欠、需求不穩(wěn)定等痛
點(diǎn)問(wèn)題，以進(jìn)一步提升我國(guó)光伏產(chǎn)業(yè)的全球競(jìng)爭(zhēng)力，提高光伏在電力結(jié)構(gòu)中的
占比。
2017 年 1-11 月，我國(guó)光伏發(fā)電量達(dá) 1069 億千瓦時(shí)，同比增長(zhǎng) 72%，光伏
發(fā)電量占全部發(fā)電量的比重同比增加 0.7 個(gè)百分點(diǎn)，光伏年發(fā)電量首超 1000 億
千瓦時(shí)。截至 2017 年 11 月底，我國(guó)光伏累計(jì)裝機(jī)容量達(dá) 12579 萬(wàn)千瓦，同比增
長(zhǎng) 67%，累計(jì)裝機(jī)容量占總電力裝機(jī)的比重達(dá) 7.5%，同比增加 2.7 個(gè)百分點(diǎn)。
在政策引導(dǎo)及市場(chǎng)驅(qū)動(dòng)下，我國(guó)光伏產(chǎn)業(yè)高速發(fā)展，未來(lái)隨著領(lǐng)跑者基地的進(jìn)
一步擴(kuò)容、光伏扶貧工程項(xiàng)目的快速推進(jìn)，加之分布式業(yè)務(wù)提速帶來(lái)的增量，
我國(guó)光伏市場(chǎng)將繼續(xù)保持良好發(fā)展態(tài)勢(shì)。根據(jù)國(guó)家《太陽(yáng)能發(fā)展“十三五”規(guī)
劃》，到 2020 年底，太陽(yáng)能熱發(fā)電裝機(jī)達(dá)到 500 萬(wàn)千瓦；到 2020 年光伏發(fā)電電
價(jià)水平將在 2015 年基礎(chǔ)上下降 50%以上，在用電側(cè)將實(shí)現(xiàn)平價(jià)上網(wǎng)目標(biāo)。另?yè)?jù)
歐盟聯(lián)合研究中心預(yù)測(cè)，至 2100 年，太陽(yáng)能在發(fā)電能源結(jié)構(gòu)中的比重將上升至
64%，成為最廣泛的發(fā)電模式，未來(lái)光伏行業(yè)市場(chǎng)空間廣闊。
2、江蘇愛(ài)多能源科技股份有限公司具有良好的光伏行業(yè)積累，有助實(shí)現(xiàn)公
司核心競(jìng)爭(zhēng)能力拓展延伸
（1）收購(gòu)愛(ài)多能源可完善公司業(yè)務(wù)體系，增強(qiáng)抗風(fēng)險(xiǎn)能力
公司目前主要經(jīng)營(yíng)板塊的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)日趨激烈，公司擬使用本次募集資金收
購(gòu)江蘇愛(ài)多能源科技股份有限公司（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“愛(ài)多能源”）55%股權(quán)是公司在
新能源領(lǐng)域的重要戰(zhàn)略布局，交易完成后公司將在現(xiàn)有產(chǎn)品生產(chǎn)銷(xiāo)售的基礎(chǔ)上
增加太陽(yáng)能電池片及組件業(yè)務(wù)，通過(guò)注入具有持續(xù)經(jīng)營(yíng)能力和較強(qiáng)盈利能力的
新能源領(lǐng)域優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)，積極實(shí)行轉(zhuǎn)型升級(jí)，逐步實(shí)施“傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)+新型產(chǎn)業(yè)”雙
輪驅(qū)動(dòng)的發(fā)展戰(zhàn)略。收購(gòu)?fù)瓿珊?，公司的?guī)模將進(jìn)一步擴(kuò)大，業(yè)務(wù)體系將進(jìn)一
步完善，抗風(fēng)險(xiǎn)能力逐步增強(qiáng)。
（2）愛(ài)多能源具有良好的行業(yè)積累，為收購(gòu)后實(shí)現(xiàn)盈利目標(biāo)提供了有力保
障
公司擬使用本次募集資金收購(gòu)愛(ài)多能源 55%的股權(quán)。愛(ài)多能源是一家集研
發(fā)、生產(chǎn)和銷(xiāo)售晶體硅太陽(yáng)能電池片及組件為一體的國(guó)家高新技術(shù)企業(yè)，對(duì)產(chǎn)
品品質(zhì)高度重視，目前已獲得 ISO9001：2008 質(zhì)量管理體系認(rèn)證，各類(lèi)太陽(yáng)能
電池（組件）產(chǎn)品獲得了國(guó)內(nèi)外權(quán)威認(rèn)證，所生產(chǎn)的單晶硅和多晶硅太陽(yáng)能電池
片平均轉(zhuǎn)換效率高于我國(guó)產(chǎn)業(yè)化生產(chǎn)的產(chǎn)品，在可靠性、穩(wěn)定性等方面也位居
行業(yè)前列。愛(ài)多能源經(jīng)過(guò)多年發(fā)展，通過(guò)良好的產(chǎn)品質(zhì)量，獲得了包括協(xié)鑫集
成、中節(jié)能等國(guó)內(nèi)優(yōu)質(zhì)客戶的認(rèn)可，同時(shí)產(chǎn)品遠(yuǎn)銷(xiāo)日本、歐洲等發(fā)達(dá)國(guó)家，受
到國(guó)外客戶的廣泛青睞。
愛(ài)多能源已建立了行業(yè)內(nèi)的競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)。在成本控制方面，采購(gòu)環(huán)節(jié)中擁有
一定的議價(jià)能力，有效降低了原材料的采購(gòu)成本。生產(chǎn)環(huán)節(jié)中，通過(guò)建立全面
的質(zhì)量管理體系，全面降低生產(chǎn)損耗，提高產(chǎn)品合格率，降低單位產(chǎn)品成本。
同時(shí)推行精益生產(chǎn)，基本可實(shí)現(xiàn)自動(dòng)化生產(chǎn)。愛(ài)多能源還擁有一支穩(wěn)定高效的
經(jīng)營(yíng)團(tuán)隊(duì)，多數(shù)核心管理成員自公司創(chuàng)業(yè)之初即任職至今，對(duì)于行業(yè)發(fā)展趨勢(shì)
具有深刻的認(rèn)識(shí)和把握。。綜上所述，愛(ài)多能源在行業(yè)內(nèi)產(chǎn)品質(zhì)量、成本控
制、管理經(jīng)驗(yàn)等方面均有豐富的積累，為收購(gòu)后提升上市公司核心競(jìng)爭(zhēng)能力、
實(shí)現(xiàn)承諾利潤(rùn)提供了有力的保障。
（3）本次收購(gòu)可提升公司盈利能力、提升股東回報(bào)水平
根據(jù)業(yè)績(jī)承諾，愛(ài)多能源 2018-2021 年經(jīng)審計(jì)并扣除非經(jīng)常損益后歸屬于母
公司所有者的凈利潤(rùn)應(yīng)分別不低于 7,670 萬(wàn)元、8,640 萬(wàn)元、9,860 萬(wàn)元及 10,740
萬(wàn)元。
總體而言，公司擬投入募集資金至收購(gòu)愛(ài)多能源控股權(quán)將大幅提升公司的
資產(chǎn)、收入規(guī)模，增加新的利潤(rùn)增長(zhǎng)點(diǎn)，改善公司的經(jīng)營(yíng)狀況，增強(qiáng)公司的持
續(xù)盈利能力和發(fā)展?jié)摿?，提升上市公司的抗風(fēng)險(xiǎn)能力，保護(hù)了各類(lèi)股東的利
益。
（二）建設(shè)年產(chǎn) 2.0GWh 鋰離子動(dòng)力(儲(chǔ)能)電池系統(tǒng)項(xiàng)目的必要性和合理性
分析
1、新能源汽車(chē)將成為汽車(chē)工業(yè)轉(zhuǎn)型的主要方向，動(dòng)力電池地位舉足輕重
推進(jìn)節(jié)能減排工作，加快建設(shè)資源節(jié)約型、環(huán)境友好型社會(huì)是我國(guó)經(jīng)濟(jì)社
會(huì)發(fā)展的重大戰(zhàn)略任務(wù)。目前，全球各發(fā)達(dá)國(guó)家和地區(qū)都在大力發(fā)展新能源產(chǎn)
業(yè)。目前，傳統(tǒng)汽車(chē)工業(yè)的發(fā)展受到能源危機(jī)，環(huán)境保護(hù)等方面的制約，轉(zhuǎn)向
開(kāi)發(fā)無(wú)污染、高效能的新能源電動(dòng)汽車(chē)方向?qū)⒊蔀楸厝悔厔?shì)。
我國(guó)政府正在通過(guò)一系列舉措從產(chǎn)業(yè)鏈全局來(lái)推動(dòng)新能源汽車(chē)行業(yè)的發(fā)
展 。 國(guó) 務(wù) 院 早 在 2012 年 便 制 訂 《 節(jié) 能 與 新 能 源 汽 車(chē) 產(chǎn) 業(yè) 發(fā) 展 規(guī) 劃
（2012-2020）》， 提出將堅(jiān)持以純電動(dòng)作為我國(guó)汽車(chē)工業(yè)轉(zhuǎn)型的主要戰(zhàn)略取向。
2015 年 國(guó)務(wù)院印發(fā)《中國(guó)制造 2025》，強(qiáng)調(diào)大力推動(dòng)節(jié)能與新能源汽 車(chē)等十大
重點(diǎn)領(lǐng)域突破發(fā)展。2016 年 多部委聯(lián)合印發(fā)《關(guān)于“十三五”新能源汽車(chē)充電
基礎(chǔ)設(shè)施獎(jiǎng)勵(lì)政策及加強(qiáng)新能源汽車(chē)推廣應(yīng)用的通知》。在發(fā)展戰(zhàn)略和政策導(dǎo)向
作用的推動(dòng)下，我國(guó)新能源汽車(chē)產(chǎn)業(yè)發(fā)生了爆發(fā)性 成長(zhǎng)，新能源汽車(chē)產(chǎn)量
從 2011 年的 8,368 輛一路上漲至 2017 年的 79.4 萬(wàn)輛。
新能源汽車(chē)在傳統(tǒng)汽車(chē)產(chǎn)業(yè)鏈的基礎(chǔ)上進(jìn)行延伸，形成了一條全新的產(chǎn)業(yè)
鏈條。上游電池、電機(jī)、變速器和電控系統(tǒng)作為新能源汽車(chē)產(chǎn)業(yè)鏈中最關(guān)鍵、
最核心的環(huán)節(jié)，占據(jù)了整個(gè)產(chǎn)業(yè)價(jià)值鏈的高端部分。其中電池作為占新能源汽
車(chē)成本 30%的部件，其性能直接關(guān)系到新能源汽車(chē)運(yùn)行的經(jīng)濟(jì)性、可靠性、續(xù)
航里程等性能指標(biāo)。能否突破價(jià)廉、安全、環(huán)境友好、性能優(yōu)異的動(dòng)力電池技
術(shù)已成為制約新能源汽車(chē)發(fā)展的瓶頸。研制高性能車(chē)用動(dòng)力電池成為電動(dòng)汽車(chē)
實(shí)現(xiàn)商品化的最關(guān)鍵環(huán)節(jié)。
2、動(dòng)力電池市場(chǎng)需求強(qiáng)勁，公司產(chǎn)能亟需進(jìn)一步擴(kuò)張
從 國(guó) 內(nèi) 市 場(chǎng) 來(lái) 看 ， 2017 年 新 能 源 汽 車(chē) 銷(xiāo) 量 77.7 萬(wàn) 輛 ， 同 比 增 長(zhǎng)
53.25%，連續(xù)三年位居全球最大的新能源汽車(chē)產(chǎn)銷(xiāo)市場(chǎng)。根據(jù)工信部、發(fā)改
委、科技部聯(lián)合印發(fā)的《汽車(chē)產(chǎn)業(yè)中長(zhǎng)期發(fā)展規(guī)劃》，到 2020 年，新能源汽車(chē)
年產(chǎn)銷(xiāo)達(dá)到 200 萬(wàn)輛；到 2025 年，新能源汽車(chē)占汽車(chē)產(chǎn)銷(xiāo) 20%以上。新能
源汽車(chē)終端市場(chǎng)的發(fā)展，勢(shì)必帶動(dòng)動(dòng)力電池需求高速增長(zhǎng)。
公司動(dòng)力電池產(chǎn)品各方面性能優(yōu)異，公司在鞏固國(guó)內(nèi)市場(chǎng)的同時(shí)，將進(jìn)一
步開(kāi)拓海外市場(chǎng)。公司現(xiàn)有產(chǎn)能無(wú)法滿足未來(lái)迅速增長(zhǎng)的市場(chǎng)需求，因此，公
司擬將募集資金投入本項(xiàng)目的實(shí)施將有效提升公司產(chǎn)能，從而更好地滿足國(guó)內(nèi)
外客戶需求。
3、公司動(dòng)力電池產(chǎn)線需不斷升級(jí)迭代系為滿足終端市場(chǎng)需要
公司所服務(wù)的整車(chē)企業(yè)在采購(gòu)動(dòng)力電池時(shí)需綜合考慮電池的高容量、高倍
率、長(zhǎng)循環(huán)壽命、安全性和一致性等多項(xiàng)指標(biāo)，隨著動(dòng)力電池市場(chǎng)不斷發(fā)展，
整車(chē)企業(yè)對(duì)安全性、一致性、能量密度和功率密度等電池指標(biāo)提出更高需求。
由于動(dòng)力電池生產(chǎn)涉及多個(gè)環(huán)節(jié)，其產(chǎn)線的不斷升級(jí)與公司技術(shù)研發(fā)水
平、生產(chǎn)設(shè)備和工藝水平息息相關(guān)，因此，隨著公司技術(shù)、設(shè)備、工藝流程的
不斷改進(jìn)，公司產(chǎn)線需不斷更新迭代。本次募集資金擬投入的年產(chǎn) 2.0GWh 鋰
離子動(dòng)力電池系統(tǒng)項(xiàng)目將利用公司最新的研發(fā)從而實(shí)現(xiàn)產(chǎn)線高度自動(dòng)化、實(shí)現(xiàn)
產(chǎn)線的整體升級(jí)迭代，保持產(chǎn)線的先進(jìn)性，從而保證高性能電池的生產(chǎn)供應(yīng)，
滿足市場(chǎng)需求。因此，本次募集資金投入該項(xiàng)目的實(shí)施，符合公司動(dòng)力電池產(chǎn)
線不斷進(jìn)行迭代升級(jí)的實(shí)際需要，能夠更好地為客戶提供高性能動(dòng)力電池產(chǎn)
品。
（三）補(bǔ)充公司流動(dòng)資金的必要性和合理性分析
1、有效緩解公司資金壓力
公司主要子公司上海正昀、鼎陽(yáng)電力均屬于資本和技術(shù)密集型企業(yè)，為保
持市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力，需要大量持續(xù)的研發(fā)投入，同時(shí)公司又具有制造業(yè)的屬性，需
要固定資產(chǎn)投入來(lái)增加產(chǎn)能以適應(yīng)現(xiàn)時(shí)客戶的需求及未來(lái)市場(chǎng)規(guī)模的擴(kuò)大。公
司本次公開(kāi)發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券的募集資金擬安排 17,278 萬(wàn)元用于補(bǔ)充公司流
動(dòng)資金，本項(xiàng)目的實(shí)施將在一定程度上緩解公司的資金壓力，提高公司抗風(fēng)險(xiǎn)
能力和可持續(xù)發(fā)展能力。
2、優(yōu)化資本結(jié)構(gòu)，提高抗風(fēng)險(xiǎn)能力
補(bǔ)充流動(dòng)資金有利于解決公司快速發(fā)展過(guò)程中的資金短缺問(wèn)題，也有利于
優(yōu)化資本結(jié)構(gòu)和改善財(cái)務(wù)狀況。截至 2017 年 12 月 31 日，公司資產(chǎn)負(fù)債率為
59.37%，流動(dòng)負(fù)債占負(fù)債總額的比例為 91.46%。通過(guò)發(fā)行可轉(zhuǎn)債補(bǔ)充流動(dòng)資金
可以有效提升公司的長(zhǎng)期負(fù)債占比。隨著可轉(zhuǎn)債持有人陸續(xù)轉(zhuǎn)股，公司的資產(chǎn)
負(fù)債率將逐步降低，有利于優(yōu)化公司的資本結(jié)構(gòu)、提升公司的抗風(fēng)險(xiǎn)能力。
四、本次募集資金投資項(xiàng)目與公司現(xiàn)有業(yè)務(wù)的關(guān)系，公司從事募投項(xiàng)目在
人員、技術(shù)、市場(chǎng)等方面的儲(chǔ)備情況
2017 年公司在新能源汽車(chē)、光伏行業(yè)實(shí)現(xiàn)的營(yíng)業(yè)收入分別占總營(yíng)業(yè)收入
21.49%和 22.11%。主要由于 2013 年以來(lái)，公司除了不斷調(diào)整原有工業(yè)制造領(lǐng)域
的產(chǎn)品結(jié)構(gòu)，深入開(kāi)展技術(shù)創(chuàng)新、營(yíng)銷(xiāo)創(chuàng)新，同時(shí)也在積極籌劃注入優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)，
進(jìn)一步優(yōu)化產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)，培育新的利潤(rùn)增長(zhǎng)點(diǎn)。
2017 年 1-6 月公司在立足漆包線傳統(tǒng)優(yōu)勢(shì)的基礎(chǔ)上，積極發(fā)展機(jī)電等高端裝
備制造業(yè)、動(dòng)力鋰電池等戰(zhàn)略性新型產(chǎn)業(yè)，完善新能源汽車(chē)“大三電”（電機(jī)、
電控、電池）布局目標(biāo)，積極實(shí)行轉(zhuǎn)型升級(jí)，逐步實(shí)施“傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)+新型產(chǎn)業(yè)”
雙輪驅(qū)動(dòng)的發(fā)展戰(zhàn)略。2017 年 2 月收購(gòu)上海正昀新能源技術(shù)有限公司，正式進(jìn)
入電動(dòng)汽車(chē)鋰離子動(dòng)力電池系統(tǒng)領(lǐng)域。經(jīng)過(guò)整合，目前公司動(dòng)力電池產(chǎn)品技術(shù)上
各方面性能優(yōu)異，是國(guó)內(nèi)動(dòng)力電池行業(yè)的先進(jìn)企業(yè)之一，整體工藝水平已處于市
場(chǎng)領(lǐng)先地位，因此在市場(chǎng)上獲得了眾多知名整車(chē)企業(yè)客戶認(rèn)可。目前公司服務(wù)的
國(guó)內(nèi)外整車(chē)企業(yè)包括：奇瑞汽車(chē)、通家汽車(chē)、銀隆新能源、吉利集團(tuán)等。憑借產(chǎn)
品優(yōu)異的性能，公司在鞏固國(guó)內(nèi)市場(chǎng)的同時(shí)，將進(jìn)一步開(kāi)拓海外市場(chǎng)。公司現(xiàn)有
產(chǎn)能無(wú)法滿足未來(lái)迅速增長(zhǎng)的市場(chǎng)需求，因此，本次募集資金擬投入年產(chǎn) 2.0GWh
鋰離子動(dòng)力(儲(chǔ)能)電池系統(tǒng)項(xiàng)目的實(shí)施將有效提升公司產(chǎn)能，從而更好地滿足國(guó)
內(nèi)外客戶需求。
2017 年 5 月公司收購(gòu)江蘇鼎陽(yáng)綠能電力有限公司，進(jìn)入光伏行業(yè)為代表的
新能源行業(yè)，光伏電站的投資、安裝和運(yùn)營(yíng)成為公司盈利的重要增長(zhǎng)點(diǎn)。本次募
集資金擬投入收購(gòu)的愛(ài)多能源的是一家以光伏研發(fā)制造為核心產(chǎn)業(yè)的高新技術(shù)
企業(yè)，主要從事晶體硅太陽(yáng)能電池片及組件的研發(fā)、生產(chǎn)和銷(xiāo)售。收購(gòu)?fù)瓿珊螅?br/>愛(ài)多能源將成為露笑科技的控股子公司，光伏電池及組件的開(kāi)發(fā)及生產(chǎn)將成為公
司未來(lái)盈利的重要增長(zhǎng)點(diǎn)，與公司現(xiàn)有的光伏行業(yè)業(yè)務(wù)，“傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)+新型產(chǎn)業(yè)”
雙輪驅(qū)動(dòng)的整體發(fā)展戰(zhàn)略充分協(xié)同。
五、公司本次公開(kāi)發(fā)行可轉(zhuǎn)債攤薄即期回報(bào)的填補(bǔ)措施
（一）公司現(xiàn)有板塊運(yùn)營(yíng)狀況和發(fā)展態(tài)勢(shì)、面臨的主要風(fēng)險(xiǎn)及改進(jìn)措施
報(bào)告期內(nèi)，公司繼續(xù)圍繞“三引三做三創(chuàng)”，堅(jiān)持傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)與新興產(chǎn)業(yè)相結(jié)
合的雙輪驅(qū)動(dòng)發(fā)展戰(zhàn)略，提升生產(chǎn)效率，增強(qiáng)核心競(jìng)爭(zhēng)力，整體經(jīng)營(yíng)狀況穩(wěn)中向
好。
1、資產(chǎn)規(guī)模穩(wěn)步增長(zhǎng)，盈利能力保持良好
截至 2017 年 12 月 31 日，公司資產(chǎn)總額為 63.06 億元，同比增長(zhǎng) 91.07%；
2017 年公司實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入 32.45 億元、歸屬于母公司股東的凈利潤(rùn) 3.08 億元，
同比上升 132.48%、376.18%。2017 年公司基本每股收益為 0.42 元/股，同比上
升 366.67%；加權(quán)平均凈資產(chǎn)收益率為 12.81%，較上期末上升 9.44 個(gè)百分點(diǎn)。
2、核心業(yè)務(wù)快速發(fā)展，新型業(yè)務(wù)穩(wěn)步拓展
公司主要從事漆包線、機(jī)電、藍(lán)寶石和新能源汽車(chē)業(yè)務(wù)的生產(chǎn)、銷(xiāo)售。
漆包線業(yè)務(wù)方面，公司主要生產(chǎn)耐高溫銅芯漆包線、微細(xì)銅芯電子線材和耐
高溫鋁芯漆包線三大類(lèi)，產(chǎn)品廣泛應(yīng)用于電動(dòng)工具、電機(jī)、家用電器、電子、通
訊、交通等領(lǐng)域。公司將繼續(xù)推進(jìn)產(chǎn)品結(jié)構(gòu)調(diào)整，積極開(kāi)發(fā)新產(chǎn)品，提升質(zhì)量，
降低成本，不斷適應(yīng)新的市場(chǎng)需求，打造漆包線精品。
機(jī)電業(yè)務(wù)方面，主要包括新能源電機(jī)、渦輪增壓器、藍(lán)寶石晶體爐等機(jī)電產(chǎn)
品，主要應(yīng)用于家用電器、電動(dòng)工具、安防設(shè)備、新能源汽車(chē)等領(lǐng)域。公司將進(jìn)
一步做強(qiáng)做大節(jié)能電機(jī)產(chǎn)品，穩(wěn)步推進(jìn)電機(jī)項(xiàng)目規(guī)?；a(chǎn)。
藍(lán)寶石業(yè)務(wù)方面，產(chǎn)品強(qiáng)度高、硬度大，廣泛應(yīng)用于 LED 襯底材料、電子消
費(fèi)品、光學(xué)元件等領(lǐng)域，具體應(yīng)用在 LED、智能手表表面、智能手機(jī) HOME 鍵和
攝像頭蓋板等。公司將繼續(xù)研發(fā)智能型藍(lán)寶石晶體生長(zhǎng)爐及藍(lán)寶石生長(zhǎng)、加工工
藝，降低成本，提高成品率，繼續(xù)保持全國(guó)行業(yè)領(lǐng)先地位。
新能源汽車(chē)業(yè)務(wù)方面，主要包括節(jié)能電機(jī)、電控系統(tǒng)和鋰離子動(dòng)力電池系統(tǒng)，
產(chǎn)品應(yīng)用于船舶、發(fā)電機(jī)以及商用車(chē)領(lǐng)域中的客車(chē)和專(zhuān)用作業(yè)車(chē)等。公司以收購(gòu)
中科正方為切入點(diǎn)，未來(lái)將進(jìn)一步做強(qiáng)做大新能源汽車(chē)業(yè)務(wù)，深度整合新能源汽
車(chē)產(chǎn)業(yè)鏈，逐步構(gòu)筑成為新能源汽車(chē)主要零部件供應(yīng)商的核心競(jìng)爭(zhēng)力。
光伏業(yè)務(wù)方面，公司通過(guò)收購(gòu)江蘇鼎陽(yáng)綠能電力有限公司進(jìn)入光伏行業(yè)為代
表的新能源行業(yè)，主要致力于光伏電站的投資、安裝和運(yùn)營(yíng)，為公司培養(yǎng)新的業(yè)
績(jī)?cè)鲩L(zhǎng)點(diǎn)。
3、公司面臨的主要風(fēng)險(xiǎn)及改進(jìn)措施
針對(duì)上述核心業(yè)務(wù)，公司面臨的主要風(fēng)險(xiǎn)來(lái)自于國(guó)內(nèi)外宏觀經(jīng)濟(jì)、行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)
以及新型業(yè)務(wù)的不確定性等。漆包線業(yè)務(wù)方面，受?chē)?guó)內(nèi)外宏觀經(jīng)濟(jì)的影響，漆包
線下游需求存在不確定性，且漆包線的主要原材料為銅桿，銅價(jià)受?chē)?guó)際國(guó)內(nèi)多重
因數(shù)影響，價(jià)格波動(dòng)較大。機(jī)電業(yè)務(wù)方面，新能源汽車(chē)、電動(dòng)工具、家電需求存
在不確定性，且原材料同樣收到國(guó)內(nèi)外宏觀影響，存在價(jià)格波動(dòng)較大的風(fēng)險(xiǎn)。藍(lán)
寶石業(yè)務(wù)方面，主要由蘋(píng)果相關(guān)產(chǎn)品采用藍(lán)寶石而帶動(dòng)，但受成本較高影響，如
果蘋(píng)果下一代手機(jī)和手表不采用藍(lán)寶石零件，將會(huì)影響公司藍(lán)寶石業(yè)務(wù)。新能源
汽車(chē)業(yè)務(wù)方面，隨著宏觀政策導(dǎo)向深入推進(jìn)，存在市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)進(jìn)一步加劇的風(fēng)險(xiǎn)。
為降低上述風(fēng)險(xiǎn)對(duì)公司經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)的影響，公司將主要從以下三個(gè)方面進(jìn)行持
續(xù)改進(jìn)。第一，進(jìn)一步調(diào)整產(chǎn)品結(jié)構(gòu)，積極開(kāi)發(fā)新產(chǎn)品，通過(guò)技術(shù)創(chuàng)新、管理提
升以降低成本，提高市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力。第二，進(jìn)一步加大市場(chǎng)拓展和技術(shù)研發(fā)的力度，
緊盯行業(yè)發(fā)展前沿，進(jìn)一步吸納各類(lèi)業(yè)界高端人才。第三，進(jìn)一步準(zhǔn)確把握宏觀
政策走向和市場(chǎng)規(guī)律，根據(jù)自身客觀情況，在夯實(shí)已有的品牌、技術(shù)和規(guī)模優(yōu)勢(shì)
的前提下，審慎穩(wěn)妥地推進(jìn)光伏發(fā)電等新型業(yè)務(wù)發(fā)展。
（二）填補(bǔ)回報(bào)的具體措施
鑒于本次公開(kāi)發(fā)行可轉(zhuǎn)債可能導(dǎo)致投資者的即期回報(bào)被攤薄，公司將采取多
種措施保證募集資金有效使用以提升公司的經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)，有效防范即期回報(bào)被攤薄
的風(fēng)險(xiǎn)，增強(qiáng)公司的持續(xù)回報(bào)能力，具體情況如下：
1、強(qiáng)化募集資金管理，加快募投項(xiàng)目建設(shè)，提高募集資金使用效率
公司將嚴(yán)格遵守《中華人民共和國(guó)公司法》（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“《公司法》”）、《中華
人民共和國(guó)證券法》（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“《證券法》”）、《深圳證券交易所股票上市規(guī)則
（2014 年修訂）》等相關(guān)法律、行政法規(guī)、部門(mén)規(guī)章和規(guī)范性文件的規(guī)定，將對(duì)
募集資金的專(zhuān)戶存儲(chǔ)、使用、管理和監(jiān)督進(jìn)行明確規(guī)定，并將定期檢查募集資金
的使用情況，確保募集資金合理規(guī)范使用，合理防范募集資金使用風(fēng)險(xiǎn)。
公司將調(diào)配內(nèi)部各項(xiàng)資源，加快推進(jìn)募投項(xiàng)目實(shí)施，提高募投資金使用效率，
爭(zhēng)取募投項(xiàng)目早日實(shí)施并實(shí)現(xiàn)預(yù)期效益，以增強(qiáng)公司盈利水平。在本次募集資金
到位前，為盡快實(shí)現(xiàn)募投項(xiàng)目盈利，公司將積極開(kāi)展募投項(xiàng)目的前期準(zhǔn)備工作，
增強(qiáng)股東的未來(lái)回報(bào)，降低本次發(fā)行導(dǎo)致的即期回報(bào)攤薄的風(fēng)險(xiǎn)。
2、鞏固與現(xiàn)有客戶的戰(zhàn)略合作，積極穩(wěn)妥拓展新型業(yè)務(wù)市場(chǎng)
經(jīng)過(guò)多年的經(jīng)營(yíng)發(fā)展，公司已形成自己的品牌，并與多家品牌商建立長(zhǎng)期穩(wěn)
定的合作關(guān)系。該等優(yōu)質(zhì)客戶市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力強(qiáng)，產(chǎn)品需求量穩(wěn)定，為公司業(yè)務(wù)的發(fā)
展奠定了基礎(chǔ)。未來(lái)，公司將通過(guò)持續(xù)不斷的產(chǎn)品和技術(shù)創(chuàng)新，提升產(chǎn)品質(zhì)量，
提高服務(wù)能力，滿足不同客戶的差異化需求，從而進(jìn)一步贏得客戶的信任與肯定，
鞏固現(xiàn)有的戰(zhàn)略合作關(guān)系。與此同時(shí)，公司立足行業(yè)特征和自身的競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)，積
極穩(wěn)妥推進(jìn)公司在新能源行業(yè)的發(fā)展，不斷提高市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力。
3、完善公司治理，為公司發(fā)展提供制度保障
公司將嚴(yán)格遵循《公司法》、《證券法》、《上市公司治理準(zhǔn)則》等法律、法規(guī)
和規(guī)范性文件的要求，不斷完善公司治理結(jié)構(gòu)，確保股東能夠充分行使權(quán)利；確
保董事會(huì)能夠按照法律、法規(guī)和公司章程的規(guī)定行使職權(quán)，維護(hù)公司整體利益，
尤其是中小股東的合法權(quán)益；確保監(jiān)事會(huì)能夠獨(dú)立有效地行使對(duì)董事、高級(jí)管理
員及公司財(cái)務(wù)的監(jiān)督和檢查權(quán)，為公司發(fā)展提供制度保障。
4、加強(qiáng)對(duì)各類(lèi)業(yè)界高端人才的吸引力度
為進(jìn)一步夯實(shí)公司現(xiàn)有優(yōu)勢(shì)，并準(zhǔn)確把握行業(yè)發(fā)展前沿，未來(lái)公司將不斷完
善人力資源引進(jìn)、開(kāi)發(fā)、使用、培養(yǎng)、考核、激勵(lì)等制度和流程，不斷優(yōu)化人力
資源布局，繼續(xù)引進(jìn)和培養(yǎng)各類(lèi)業(yè)界高端人才，為公司的業(yè)務(wù)戰(zhàn)略和經(jīng)營(yíng)目標(biāo)的
實(shí)現(xiàn)提供人才保障。
5、完善利潤(rùn)分配機(jī)制，強(qiáng)化投資回報(bào)機(jī)制
公司已根據(jù)中國(guó)證監(jiān)會(huì)的相關(guān)規(guī)定，制定了股東分紅回報(bào)規(guī)劃，確保公司股
東特別是中小股東的利益得到保護(hù)。2015 年、2016 年和 2017 年公司分別向全體
股東派發(fā)現(xiàn)金紅利 1,909.00 萬(wàn)元、2,204.47 萬(wàn)元和 1,469.65 萬(wàn)元。其中，2015
年半年度派發(fā)現(xiàn)金紅利 180.00 萬(wàn)元，年度派發(fā)現(xiàn)金紅利 1,729.00 萬(wàn)元；2017 年
利潤(rùn)分配尚未實(shí)施。未來(lái)公司將進(jìn)一步完善利潤(rùn)分配機(jī)制，強(qiáng)化投資者回報(bào)。
六、公司董事、高級(jí)管理人員對(duì)公司本次公開(kāi)發(fā)行可轉(zhuǎn)債攤薄即期回報(bào)采
取填補(bǔ)措施的承諾
公司的董事、高級(jí)管理人員將忠實(shí)、勤勉地履行職責(zé)，維護(hù)公司和全體股東
的合法權(quán)益。根據(jù)中國(guó)證監(jiān)會(huì)相關(guān)規(guī)定，為確保公司相關(guān)填補(bǔ)回報(bào)措施能夠得到
切實(shí)履行，公司董事、高級(jí)管理人員分別作出如下承諾：
（一）承諾不無(wú)償或以不公平條件向其他單位或者個(gè)人輸送利益，也不采用
其他方式損害公司利益。
（二）承諾對(duì)個(gè)人的職務(wù)消費(fèi)行為進(jìn)行約束。
（三）承諾不動(dòng)用公司資產(chǎn)從事與履行職責(zé)無(wú)關(guān)的投資、消費(fèi)活動(dòng)。
（四）承諾將盡最大努力促使公司填補(bǔ)即期回報(bào)的措施實(shí)現(xiàn)，盡責(zé)促使由董
事會(huì)或薪酬委員會(huì)制定的薪酬制度與公司填補(bǔ)回報(bào)措施的執(zhí)行情況相掛鉤，支持
與公司填補(bǔ)回報(bào)措施的執(zhí)行情況相掛鉤的相關(guān)議案，并愿意投贊成票（如有投票
權(quán)）。
（五）承諾若公司未來(lái)實(shí)施股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃，將盡責(zé)促使其行權(quán)條件將與公司
填補(bǔ)回報(bào)措施的執(zhí)行情況相掛鉤。
特此公告。
露笑科技股份有限公司
二〇一八年四月二日