上海鳴志電器股份有限公司
關(guān)于開展外匯衍生品交易業(yè)務(wù)的公告
本公司董事會(huì)及全體董事保證本公告內(nèi)容不存在任何虛假記載、誤導(dǎo)性陳述
或者重大遺漏，并對(duì)其內(nèi)容的真實(shí)性、準(zhǔn)確性和完整性承擔(dān)個(gè)別及連帶責(zé)任。
上海鳴志電器股份有限公司（以下簡(jiǎn)稱“公司”）于 2018 年 6 月 29 日召開
了公司第二屆董事會(huì)第二十四次（臨時(shí)）會(huì)議，審議通過了《關(guān)于開展外匯衍生
品交易業(yè)務(wù)的議案》。同意公司及下屬子公司根據(jù)經(jīng)營(yíng)發(fā)展的需要，開展外匯衍
生品交易業(yè)務(wù)，主要包括遠(yuǎn)期結(jié)售匯、外匯掉期、外匯期權(quán)及相關(guān)組合業(yè)務(wù)，交
易金額不超過 35,000 萬元人民幣（或等值外幣，在交易額度范圍內(nèi)可滾動(dòng)使用），
同時(shí)授權(quán)公司總裁或其他被授權(quán)人在額度范圍內(nèi)辦理具體業(yè)務(wù)，簽署相關(guān)協(xié)議和
法律文件。有關(guān)詳細(xì)情況公告如下：
一、擬開展的外匯衍生品交易業(yè)務(wù)品種
公司擬開展的外匯衍生品交易包括遠(yuǎn)期、掉期、期權(quán)等產(chǎn)品或上述產(chǎn)品的組
合。衍生品的基礎(chǔ)資產(chǎn)包括匯率、利率、貨幣；既可采取實(shí)物交割，也可采取現(xiàn)
金差價(jià)結(jié)算；既可采用保證金或擔(dān)保進(jìn)行杠桿交易，也可采用無擔(dān)保、無抵押的
信用交易。在人民幣匯率雙向波動(dòng)及利率市場(chǎng)化的金融市場(chǎng)環(huán)境下，為規(guī)避進(jìn)出
口業(yè)務(wù)和相應(yīng)衍生的外幣借款所面臨的匯率和利率風(fēng)險(xiǎn)，結(jié)合資金管理要求和日
常經(jīng)營(yíng)需要，公司擬開展的外匯衍生品包括：遠(yuǎn)期結(jié)售匯、外匯掉期、外匯期權(quán)
等。
二、擬開展的外匯衍生品交易業(yè)務(wù)規(guī)模
因公司經(jīng)營(yíng)發(fā)展需要，擬實(shí)施的外匯衍生品交易業(yè)務(wù)交易額度不超過 35,000
萬元人民幣（其他幣種按當(dāng)期匯率折算成人民幣匯總，進(jìn)行平倉(cāng)操作的僅按建倉(cāng)
金額單邊計(jì)算該筆業(yè)務(wù)操作金額），在交易額度范圍內(nèi)可滾動(dòng)使用?？偛没蚬?br/>財(cái)務(wù)總監(jiān)在額度范圍內(nèi)辦理具體業(yè)務(wù)，授權(quán)期限自公司董事會(huì)審議通過起 12 個(gè)
月。
三、開展外匯衍生品交易業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)分析
1、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)：在匯率或利率行情走勢(shì)與公司預(yù)期發(fā)生大幅偏離的情況下，公司
鎖定匯率后支出的成本可能超過不鎖定時(shí)的成本支出，從而造成潛在損失。
2、內(nèi)部控制風(fēng)險(xiǎn)：外匯衍生品交易業(yè)務(wù)專業(yè)性較強(qiáng)，復(fù)雜程度較高，可能會(huì)由
于內(nèi)部控制機(jī)制不完善而造成風(fēng)險(xiǎn)。
3、客戶或供應(yīng)商違約風(fēng)險(xiǎn)：客戶應(yīng)收賬款發(fā)生逾期，貨款無法在預(yù)測(cè)的回款期
內(nèi)收回，或支付給供應(yīng)商的貨款后延，均會(huì)影響公司現(xiàn)金流量情況，從而可能使
實(shí)際發(fā)生的現(xiàn)金流與已操作的外匯衍生品業(yè)務(wù)期限或數(shù)額無法完全匹配。
4、回款預(yù)測(cè)風(fēng)險(xiǎn)：公司采購(gòu)部門通常根據(jù)采購(gòu)訂單、客戶訂單和預(yù)計(jì)訂單進(jìn)行
付款、回款預(yù)測(cè)，但在實(shí)際執(zhí)行過程中，供應(yīng)商或客戶可能會(huì)調(diào)整自身訂單和預(yù)
測(cè)，造成公司回款預(yù)測(cè)不準(zhǔn)，導(dǎo)致已操作的外匯衍生品延期交割風(fēng)險(xiǎn)。
5、法律風(fēng)險(xiǎn)：因相關(guān)法律發(fā)生變化或交易對(duì)手違反相關(guān)法律制度可能造成合約
無法正常執(zhí)行而給公司帶來損失。
四、公司采取的風(fēng)險(xiǎn)控制措施
1、公司制定的《外匯衍生品交易業(yè)務(wù)管理制度》中規(guī)定公司進(jìn)行外匯衍生品交
易業(yè)務(wù)遵循合法、謹(jǐn)慎、安全和有效的原則，不進(jìn)行單純以盈利為目的的外匯交
易，所有外匯衍生品交易業(yè)務(wù)均以正常生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)為基礎(chǔ)，以真實(shí)的交易背景為依
托，以規(guī)避和防范匯率或利率風(fēng)險(xiǎn)為目的。就公司業(yè)務(wù)操作原則、審批權(quán)限、內(nèi)
部審核流程、責(zé)任部門及責(zé)任人、信息隔離措施、內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)報(bào)告制度及風(fēng)險(xiǎn)處理
程序等做出了明確規(guī)定，該制度符合監(jiān)管部門的有關(guān)要求，滿足實(shí)際操作的需要，
所制定的風(fēng)險(xiǎn)控制措施切實(shí)有效。
2、公司財(cái)務(wù)部、采購(gòu)及銷售等相關(guān)部門作為相關(guān)責(zé)任部門均有清晰的管理定位
和職責(zé)，并且責(zé)任落實(shí)到人，通過分級(jí)管理，從根本上杜絕了單人或單獨(dú)部門操
作的風(fēng)險(xiǎn)，在有效地控制風(fēng)險(xiǎn)的前提下也提高了對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的應(yīng)對(duì)速度。
3、公司僅與具有合法資質(zhì)的大型商業(yè)銀行開展外匯衍生品交易業(yè)務(wù)，密切跟蹤
相關(guān)領(lǐng)域的法律法規(guī)，規(guī)避可能產(chǎn)生的法律風(fēng)險(xiǎn)。
五、獨(dú)立董事的意見
公司獨(dú)立董事就本次開展外匯衍生品交易業(yè)務(wù)發(fā)表獨(dú)立意見如下：
經(jīng)核查，本次業(yè)務(wù)是在人民幣匯率雙向波動(dòng)及利率市場(chǎng)化的金融市場(chǎng)環(huán)境下，
為規(guī)避進(jìn)出口業(yè)務(wù)和相應(yīng)衍生的外幣借款所面臨的匯率和利率風(fēng)險(xiǎn)，結(jié)合資金管
理要求和日常經(jīng)營(yíng)需要為規(guī)避和防范匯率波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)，開展的外匯衍生品交易業(yè)務(wù)，
符合公司的實(shí)際發(fā)展需要。公司董事會(huì)在審議上述議案時(shí)，相關(guān)審議程序符合法
律、法規(guī)和規(guī)范性文件及《公司章程》的有關(guān)規(guī)定。
因此，我們同意公司在本次董事會(huì)批準(zhǔn)額度范圍內(nèi)使用自有資金開展外匯衍
生品交易業(yè)務(wù)。
特此公告。
上海鳴志電器股份有限公司董事會(huì)
2018 年 6 月 30 日