中信建投證券股份有限公司
關(guān)于廈門光莆電子股份有限公司
股票上市保薦書
深圳證券交易所：
廈門光莆電子股份有限公司（以下簡稱“發(fā)行人”、“公司”或“本公司”）
首次公開發(fā)行股票并上市項(xiàng)目經(jīng)中國證券監(jiān)督管理委員會“證監(jiān)許可[2017]348
號”文核準(zhǔn)，并于 2017 年 3 月 16 日刊登招股意向書。發(fā)行人本次公開發(fā)行股
票總量為 2,895 萬股，全部為公開發(fā)行新股。發(fā)行人已承諾在發(fā)行完成后將盡快
辦理工商登記變更手續(xù)。中信建投證券股份有限公司（以下簡稱“本保薦機(jī)構(gòu)”
或“中信建投證券”）認(rèn)為發(fā)行人申請其股票上市符合《公司法》、《證券法》及
《深圳證券交易所創(chuàng)業(yè)板股票上市規(guī)則》等有關(guān)規(guī)定，特推薦其股票在貴所上市
交易。
現(xiàn)將有關(guān)情況報(bào)告如下：
一、發(fā)行人的概況
（一）發(fā)行人基本情況
公司名稱：廈門光莆電子股份有限公司
公司住所：廈門市思明區(qū)嶺兜西路 608 號
注冊資本：人民幣 8,685 萬元（本次發(fā)行前）、11,580 萬元（本次發(fā)行后）
成立日期：1994 年 12 月 7 日
股份公司設(shè)立日期：2012 年 6 月 21 日
法定代表人：林瑞梅
郵政編碼：361009
光莆股份前身系成立于 1994 年 12 月 7 日的廈門市光莆電子有限公司（以下
簡稱“光莆有限”）。2012 年 6 月 21 日，光莆有限以經(jīng)審計(jì)的凈資產(chǎn)為基礎(chǔ)整
體變更為光莆股份。目前公司注冊資本為 8,685 萬元，法定代表人為林瑞梅，公
司注冊地為廈門市思明區(qū)嶺兜西路 608 號，目前生產(chǎn)經(jīng)營地為廈門市思明區(qū)嶺兜
西路 608 號。
（二）發(fā)行人主要業(yè)務(wù)
公司主要從事 LED 照明、LED 封裝、LED 背光模組及配套件、FPC 的研發(fā)、
生產(chǎn)、銷售，2000 年以后公司圍繞 LED 產(chǎn)業(yè)中的中高端細(xì)分市場領(lǐng)域，持續(xù)創(chuàng)
造差異化價(jià)值。依托持續(xù)開發(fā)成功的大客戶、品質(zhì)沉淀以及技術(shù)積累，公司 LED
照明業(yè)務(wù)已經(jīng)發(fā)展成為公司的核心業(yè)務(wù)，成為公司最主要的收入和利潤來源，并
成為公司業(yè)務(wù)快速健康發(fā)展的重要推動力。
公司始終堅(jiān)持以技術(shù)為驅(qū)動，以品質(zhì)作為市場開拓的基礎(chǔ)，選擇品質(zhì)要求高
的應(yīng)用領(lǐng)域作為目標(biāo)市場，以該目標(biāo)市場的國際知名大型企業(yè)作為公司重點(diǎn)目標(biāo)
客戶進(jìn)行開發(fā)。公司深耕 LED 行業(yè)二十余年，1999 年及以前主要生產(chǎn) LED 紅
外遙控發(fā)射及接收器件產(chǎn)品，銷售給國內(nèi)家電企業(yè)。2000 年以后公司以 LED 封
裝業(yè)務(wù)為起點(diǎn)，選擇品質(zhì)要求高的顯示器信號指示應(yīng)用領(lǐng)域作為開發(fā)目標(biāo)市場，
開發(fā)了冠捷、富士康、LG 等全球前五大顯示器生產(chǎn)廠商，圍繞冠捷、富士康等
LED 封裝客戶的顯示器產(chǎn)品從 CRT 到 LCD 升級需求，于 2002 年開發(fā) LCD 顯
示器的關(guān)鍵元器件 FPC 產(chǎn)品，于 2007 年開發(fā) LCD 顯示器核心部件的背光模組
及配套件產(chǎn)品。同時(shí)，公司把握行業(yè)發(fā)展趨勢，于 2011 年進(jìn)入 LED 照明領(lǐng)域時(shí)，
率先開發(fā)了與 LED 背光核心技術(shù)相同的 LED 平板燈具，該產(chǎn)品在 2012 年被評
為“國家重點(diǎn)新產(chǎn)品”，依托該產(chǎn)品的技術(shù)先進(jìn)性以及公司積累的與大客戶相適
應(yīng)經(jīng)營模式經(jīng)驗(yàn)，2013 年以來先后成功開發(fā)了安達(dá)屋、GE、歐司朗等照明行業(yè)
國際知名客戶。
公司技術(shù)積累雄厚。公司始終秉承“用專業(yè)的心做專業(yè)的事”的理念，緊跟
國際先進(jìn)技術(shù)及品質(zhì)發(fā)展趨勢，注重前瞻性的技術(shù)開發(fā)儲備及集成技術(shù)的深入研
究，先后承擔(dān)過國家火炬計(jì)劃 2 項(xiàng)，國家級創(chuàng)新基金計(jì)劃 4 項(xiàng)，國家電子基金項(xiàng)
目 2 項(xiàng)。公司研發(fā)的多項(xiàng)產(chǎn)品獲得過國家、省、市級重點(diǎn)新產(chǎn)品稱號。公司“LED
封裝工程技術(shù)研究中心”先后被確認(rèn)為市級及省級“LED 封裝工程技術(shù)研究中
心”。公司已獲得專利授權(quán) 127 項(xiàng)，其中發(fā)明專利 7 項(xiàng)。公司先后參與制定多項(xiàng)
國標(biāo)、行標(biāo)及省標(biāo)編制，并起草了 4 項(xiàng) LED 照明領(lǐng)域省標(biāo)，公司在技術(shù)領(lǐng)域持
續(xù)不斷地積累。
公司的品質(zhì)沉淀深厚。公司始終堅(jiān)持品質(zhì)為先的核心理念，經(jīng)過多年的磨練，
在品質(zhì)的管理技術(shù)及產(chǎn)品工藝技術(shù)具有深厚的沉淀，具備了完善 ISO、TS、BSCA
等管理體系。LED 照明產(chǎn)品通過 UL、CE、SAA 等 100 多項(xiàng)國際認(rèn)證， LED 封
裝產(chǎn)品應(yīng)用于顯示器信號指示領(lǐng)域的產(chǎn)品市場不良率低于 20PPM（百萬分之二
十），尤其是銷往 LG 的產(chǎn)品市場不良率低于 5PPM（百萬分之五），處于國際
先進(jìn)水平。公司品質(zhì)沉淀為大客戶的開發(fā)提供了堅(jiān)實(shí)的基礎(chǔ)。
公司大客戶資源豐富。公司始終堅(jiān)持大客戶直銷戰(zhàn)略，依托深厚的品質(zhì)沉淀
和技術(shù)積累，瞄準(zhǔn)細(xì)分行業(yè)國際知名大型企業(yè)，先后通過了多家國際知名品牌企
業(yè)的體系審核，成為了冠捷、富士康、LG、安達(dá)屋、GE、歐司朗等世界 500 強(qiáng)
或國際知名大型企業(yè)的供應(yīng)商。上述客戶開發(fā)過程一般需要經(jīng)歷商務(wù)接觸—客戶
審廠—項(xiàng)目確認(rèn)—樣品送檢—工廠評鑒—終樣檢測—終樣認(rèn)證—產(chǎn)品下單—小
批供貨—批量供貨—多品種批量供貨等 11 個(gè)流程，歷時(shí) 2~5 年，客戶進(jìn)入門檻
高。但在成為其合格供應(yīng)商之后，客戶出于商業(yè)機(jī)密、切換成本的因素考慮，一
般不會輕易更換供應(yīng)商，公司通過不斷推出迭代化產(chǎn)品，深化與客戶合作關(guān)系，
與客戶形成長期穩(wěn)定的合作。
公司通過長期穩(wěn)定與大客戶合作，尤其是與冠捷、富士康、LG 等大客戶合
作年限長達(dá)十余年，在技術(shù)、品質(zhì)、管理、客戶服務(wù)及企業(yè)文化等方面不斷磨合、
優(yōu)化，形成了與大客戶相適應(yīng)的成熟經(jīng)營模式，具備了持續(xù)開發(fā)大客戶的能力。
未來公司將繼續(xù)以 LED 照明為核心業(yè)務(wù)，依托與大客戶相適應(yīng)的成熟經(jīng)營模式，
持續(xù)不斷地開發(fā) LED 照明領(lǐng)域的國際級大客戶，并不斷推出智能照明燈具、非
視覺照明等具有競爭力的產(chǎn)品，實(shí)現(xiàn)客戶數(shù)量不斷增長，產(chǎn)品不斷迭代更新，致
力于成為國際一流的 LED 現(xiàn)代燈具制造商。同時(shí)，在 LED 封裝領(lǐng)域，公司將繼
續(xù)堅(jiān)持差異化發(fā)展路線，積極推進(jìn)應(yīng)用于活體虹膜識別和電子白板等技術(shù)要求高
的 LED 封裝產(chǎn)品的銷售。
（三）發(fā)行人主要財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)和主要財(cái)務(wù)指標(biāo)
根據(jù)大華出具的大華審字[2017]001069 號審計(jì)報(bào)告，本公司近三年的主要財(cái)
務(wù)數(shù)據(jù)及財(cái)務(wù)指標(biāo)如下：
1、合并資產(chǎn)負(fù)債表主要數(shù)據(jù)
單位：萬元
項(xiàng)目 2016-12-31 2015-12-31 2014-12-31
流動資產(chǎn) 23,470.38 15,120.81 14,722.20
非流動資產(chǎn) 23,495.33 22,878.45 20,369.87
資產(chǎn)合計(jì) 46,965.71 37,999.27 35,092.06
流動負(fù)債 15,222.61 8,357.13 9,558.24
非流動負(fù)債 3,225.61 5,429.70 4,621.87
負(fù)債合計(jì) 18,448.22 13,786.83 14,180.11
歸屬于母公司股東所有者權(quán)益 28,517.49 24,212.43 20,803.93
所有者權(quán)益合計(jì) 28,517.49 24,212.43 20,911.95
2、合并利潤表主要數(shù)據(jù)
單位：萬元
項(xiàng)目 2016 年 2015 年 2014 年
營業(yè)收入 32,055.35 26,075.70 21,019.09
營業(yè)利潤 4,330.62 2,824.09 1,731.92
利潤總額 5,001.56 3,638.28 2,268.16
凈利潤 4,302.69 3,110.26 2,084.46
歸屬于母公司股東的凈利潤 4,302.69 3,111.47 2,161.42
扣除非經(jīng)常性損益后的歸屬于母公
3,726.73 2,665.70 1,606.87
司股東的凈利潤
基本每股收益（元） 0.50 0.36 0.25
稀釋每股收益（元） 0.50 0.36 0.25
3、合并現(xiàn)金流量表主要數(shù)據(jù)
單位：萬元
項(xiàng)目 2016 年 2015 年 2014 年
經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額 3,294.23 5,990.30 3,388.91
投資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額 -1,945.33 -3,140.66 -6,979.36
籌資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額 731.33 -2,226.97 -218.35
現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物凈增加額 2,082.59 622.75 -3,809.20
4、主要財(cái)務(wù)指標(biāo)
項(xiàng)目 2016-12-31 2015-12-31 2014-12-31
流動比率（倍） 1.54 1.81 1.54
速動比率（倍） 1.24 1.38 1.14
資產(chǎn)負(fù)債率（母公司） 46.08% 40.71% 35.79%
資產(chǎn)負(fù)債率（合并報(bào)表） 39.28% 36.28% 40.41%
歸屬于發(fā)行人股東的每股凈資產(chǎn)（元/股） 3.28 2.79 2.40
無形資產(chǎn)（扣除土地使用權(quán)、水面養(yǎng)殖權(quán)和
0.46% 0.59% 0.36%
采礦權(quán)后）占凈資產(chǎn)的比例（%）
項(xiàng)目 2016 年 2015 年 2014 年
應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率（次） 3.06 3.35 2.88
存貨周轉(zhuǎn)率（次） 5.04 4.59 3.68
息稅折舊攤銷前利潤（萬元） 7,005.21 5,024.68 3,561.37
歸屬于發(fā)行人股東的凈利潤（萬元） 4,302.69 3,111.47 2,161.42
歸屬于發(fā)行人股東扣除非經(jīng)常性損益后的凈
3,726.73 2,665.70 1,606.87
利潤（萬元）
利息保障倍數(shù)（倍） 18.36 17.22 9.85
每股經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量（元/股） 0.38 0.69 0.39
每股凈現(xiàn)金流量（元/股） 0.24 0.07 -0.44
二、申請上市股票的發(fā)行情況
（一）本次發(fā)行股票的基本情況
本次發(fā)行公開發(fā)行新股 2,895 萬股，占發(fā)行后總股本的比例為 25.00%；本
次發(fā)行不進(jìn)行老股轉(zhuǎn)讓。本次公開發(fā)行后發(fā)行人總股本為 11,580 萬股。
1、發(fā)行方式
本次發(fā)行采用網(wǎng)下向符合條件的投資者詢價(jià)配售（以下簡稱“網(wǎng)下發(fā)行”）
和網(wǎng)上按市值申購方式向社會公眾投資者定價(jià)發(fā)行（以下簡稱“網(wǎng)上發(fā)行”）相
結(jié)合的方式進(jìn)行。
2、發(fā)行數(shù)量
本次發(fā)行股票總量為 2,895 萬股，全部為新股發(fā)行。其中網(wǎng)下發(fā)行 289.50 萬
股，占本次發(fā)行總量的 10%；網(wǎng)上發(fā)行 2,605.50 萬股，占本次發(fā)行總量的 90%。
3、發(fā)行價(jià)格：7.39 元/股，此價(jià)格對應(yīng)的市盈率為：
（1）22.96 倍（每股收益按照經(jīng)會計(jì)師事務(wù)所審計(jì)的、遵照中國會計(jì)準(zhǔn)則
確定的扣除非經(jīng)常性損益前后孰低的 2016 年歸屬于母公司所有者的凈利潤除以
本次發(fā)行后的總股數(shù)計(jì)算）；
（2）17.22 倍（每股收益按照經(jīng)會計(jì)師事務(wù)所審計(jì)的、遵照中國會計(jì)準(zhǔn)則
確定的扣除非經(jīng)常性損益前后孰低的 2016 年歸屬于母公司所有者的凈利潤除以
本次發(fā)行前的總股數(shù)計(jì)算）
4、募集資金總額： 21,394.05 萬元
5、募集資金凈額： 17,707.11 萬元。大華會計(jì)師事務(wù)所（特殊普通合伙）
已于 2017 年 3 月 30 日對發(fā)行人首次公開發(fā)行股票的資金到位情況進(jìn)行了審
驗(yàn)，并出具《驗(yàn)資報(bào)告》（大華驗(yàn)字[2017]000209 號）
6、發(fā)行后每股凈資產(chǎn)：2.46 元（根據(jù) 2016 年 12 月 31 日經(jīng)審計(jì)的凈資產(chǎn)
加上本次發(fā)行募集資金凈額除以本次發(fā)行后總股本計(jì)算）
7、發(fā)行后每股收益：0.32 元/股（按照經(jīng)會計(jì)師事務(wù)所審計(jì)的、遵照中國會
計(jì)準(zhǔn)則確定的扣除非經(jīng)常性損益前后孰低的 2016 年歸屬于母公司所有者的凈
利潤除以本次發(fā)行后的總股數(shù)計(jì)算）
8、承銷方式：余額包銷
（二）發(fā)行前股東所持股份的流通限制和自愿鎖定以及減持意向的承諾
1、股份鎖定的承諾
公司控股股東、實(shí)際控制人林瑞梅女士、林文坤先生二人以及其親屬林文美、
王文龍承諾：本人自公司股票上市之日起三十六個(gè)月內(nèi)，不轉(zhuǎn)讓或者委托他人管
理本次發(fā)行前本人直接或間接持有的公司股份，也不由公司回購其持有的股份。
擔(dān)任公司董事、監(jiān)事及高級管理人員的股東林瑞梅、林文坤、姚聰、吳晞敏、
余志偉、崔玉梅、楊元勇承諾：本人自公司股票上市之日起三十六個(gè)月內(nèi)，不轉(zhuǎn)
讓或者委托他人管理本次發(fā)行前本人直接或間接持有的公司股份，也不由公司回
購該部分股份；上述股份鎖定承諾期限屆滿后，本人在公司首次公開發(fā)行股票上
市之日起六個(gè)月內(nèi)申報(bào)離職的，自申報(bào)離職之日起十八個(gè)月內(nèi)不轉(zhuǎn)讓本人直接持
有的公司股份；本人在公司首次公開發(fā)行股票上市之日起第七個(gè)月至第十二個(gè)月
之間申報(bào)離職的，自申報(bào)離職之日起十二個(gè)月內(nèi)不轉(zhuǎn)讓本人直接持有的公司股
份；本人所持股份限售期屆滿后，在擔(dān)任發(fā)行人董事、監(jiān)事或高級管理人員期間
每年轉(zhuǎn)讓的股份不超過本人持有發(fā)行人股份總數(shù)的 25%；本人從公司離職后 6
個(gè)月內(nèi)，不轉(zhuǎn)讓本人所持有的公司股票。
擔(dān)任發(fā)行人董事及高級管理人員的股東林瑞梅、林文坤、姚聰、吳晞敏、余
志偉還承諾：公司上市后 6 個(gè)月內(nèi)如發(fā)行人股票連續(xù) 20 個(gè)交易日的收盤價(jià)（公
司上市后發(fā)生除權(quán)、除息事項(xiàng)的，上述價(jià)格應(yīng)作相應(yīng)調(diào)整）均低于發(fā)行價(jià)，或者
上市后 6 個(gè)月期末收盤價(jià)低于發(fā)行價(jià)，本人所持公司股票的鎖定期限自動延長 6
個(gè)月。
公司股東恒信宇投資承諾：自公司股票上市交易之日起三十六個(gè)月內(nèi)，不轉(zhuǎn)
讓或者委托他人管理其直接或間接持有的公司股份，也不由公司回購該部分股
份。
達(dá)晨創(chuàng)泰、達(dá)晨創(chuàng)恒、達(dá)晨創(chuàng)瑞、信澤創(chuàng)投承諾：本企業(yè)自公司股票上市之
日起十二個(gè)月內(nèi)，不轉(zhuǎn)讓或者委托他人管理本次發(fā)行前本企業(yè)直接或間接持有的
公司股份，也不由公司回購該部分股份。
恒信宇投資的股東林文坤、姚聰、吳晞敏、姚繼東、彭新霞、湯曉慧、李錦
庭、朱曉華、林建華、卓淑英、楊元勇、劉紅紅、崔玉梅、陳招寶、周發(fā)權(quán)、余
志偉、丁云高、張昕明、張承宗、陳慶梅、蘇海鼎、江艷、鄒平、林麗芳、林淑
萍承諾：本人在光莆電子首次公開發(fā)行股票上市之日起三十六個(gè)月內(nèi)不轉(zhuǎn)讓本人
間接持有的光莆電子股份。因光莆電子進(jìn)行權(quán)益分派等導(dǎo)致本人間接持有光莆電
子股份發(fā)生變化的，上述承諾仍然適用。
恒信宇投資的股東陳錫良承諾：本人在光莆電子首次公開發(fā)行股票上市之日
起十二個(gè)月內(nèi)不轉(zhuǎn)讓本人間接持有的光莆電子股份。
2、穩(wěn)定股價(jià)的承諾
（1）發(fā)行人的承諾
自公司股票掛牌上市之日起三年內(nèi)，如公司股票連續(xù) 20 個(gè)交易日的收盤價(jià)
均低于每股凈資產(chǎn)（以最近一個(gè)會計(jì)年度經(jīng)審計(jì)的期末每股凈資產(chǎn)為準(zhǔn)，若發(fā)生
送股、轉(zhuǎn)增股本或現(xiàn)金分紅等情況，導(dǎo)致公司凈資產(chǎn)或股份總數(shù)變化的，每股凈
資產(chǎn)相應(yīng)進(jìn)行調(diào)整，以下同），公司將根據(jù)相關(guān)規(guī)定向社會公眾股東回購公司部
分股份，同時(shí)保證回購結(jié)果不會導(dǎo)致公司的股權(quán)分布不符合上市條件。公司將在
上述條件成就之日起 5 個(gè)工作日內(nèi)，召開董事會審議公司股份回購方案，并提交
股東大會審議。具體方案將在穩(wěn)定股價(jià)措施的啟動條件成就時(shí)，公司依法召開董
事會、股東大會作出股份回購決議后公告。
公司回購股份的方式為集中競價(jià)交易方式、要約方式或證券監(jiān)督管理部門認(rèn)
可的其他方式，使用的資金金額為上市之日起每十二個(gè)月不超過人民幣 1,000 萬
元，資金來源包括但不限于自有資金、銀行貸款等方式。
在實(shí)施上述股份回購過程中，如發(fā)行人股票連續(xù) 20 個(gè)交易日的收盤價(jià)均高
于發(fā)行人最近一期經(jīng)審計(jì)的每股凈資產(chǎn)，則可中止實(shí)施股份回購計(jì)劃。中止實(shí)施
股份回購計(jì)劃后，如再次出現(xiàn)發(fā)行人股票收盤價(jià)格連續(xù) 20 個(gè)交易日低于發(fā)行人
最近一期經(jīng)審計(jì)的每股凈資產(chǎn)的情況，則應(yīng)繼續(xù)實(shí)施上述股份回購計(jì)劃。
（2）實(shí)際控制人的承諾
自公司股票掛牌上市之日起三年內(nèi)，如公司股票連續(xù) 20 個(gè)交易日的收盤價(jià)
均低于每股凈資產(chǎn)（以最近一個(gè)會計(jì)年度經(jīng)審計(jì)的期末每股凈資產(chǎn)為準(zhǔn)，若發(fā)生
送股、轉(zhuǎn)增股本或現(xiàn)金分紅等情況，導(dǎo)致公司凈資產(chǎn)或股份總數(shù)變化的，每股凈
資產(chǎn)相應(yīng)進(jìn)行調(diào)整，以下同），若公司董事會、股東大會未能就公司回購股份作
出決議，或在公司股份回購結(jié)束后，公司股價(jià)（收盤價(jià)）仍然連續(xù) 20 個(gè)交易日
低于每股凈資產(chǎn)，則由本人按照中國證監(jiān)會的有關(guān)規(guī)定利用自有資金通過證券交
易所系統(tǒng)以集中競價(jià)的方式增持公司股份，增持金額為上市之日起每十二個(gè)月不
低于上一會計(jì)年度自本公司獲得現(xiàn)金分紅的 20%。本人將在觸發(fā)增持義務(wù)之日起
五個(gè)工作日內(nèi)提出增持計(jì)劃并通知公司按照相關(guān)規(guī)定披露控股股東增持計(jì)劃。
在實(shí)施上述股份增持過程中，如發(fā)行人股票連續(xù) 20 個(gè)交易日的收盤價(jià)均高
于發(fā)行人最近一期經(jīng)審計(jì)的每股凈資產(chǎn)，則可中止實(shí)施股份增持計(jì)劃。中止實(shí)施
股份增持計(jì)劃后，如再次出現(xiàn)發(fā)行人股票收盤價(jià)格連續(xù) 20 個(gè)交易日低于發(fā)行人
最近一期經(jīng)審計(jì)的每股凈資產(chǎn)的情況，則應(yīng)繼續(xù)實(shí)施上述股份增持計(jì)劃。
若在上述股票增持結(jié)束后，公司股價(jià)（收盤價(jià)）仍然連續(xù) 20 個(gè)交易日低于
每股凈資產(chǎn)，則由本人與其他非獨(dú)立董事、高級管理人員按照中國證監(jiān)會的有關(guān)
規(guī)定利用自有資金通過證券交易所系統(tǒng)以集中競價(jià)的方式增持公司股份，資金來
源于其自公司領(lǐng)取的工資、津貼及其他自有資金。
（3）董事、監(jiān)事、高管的承諾
自公司股票掛牌上市之日起三年內(nèi)，如公司股票連續(xù) 20 個(gè)交易日的收盤價(jià)
均低于每股凈資產(chǎn)（以最近一個(gè)會計(jì)年度經(jīng)審計(jì)的期末每股凈資產(chǎn)為準(zhǔn)，若發(fā)生
送股、轉(zhuǎn)增股本或現(xiàn)金分紅等情況，導(dǎo)致公司凈資產(chǎn)或股份總數(shù)變化的，每股凈
資產(chǎn)相應(yīng)進(jìn)行調(diào)整，以下同），且在公司股份回購、控股股東股份增持結(jié)束后，
公司股價(jià)（收盤價(jià)）仍然連續(xù) 20 個(gè)交易日低于每股凈資產(chǎn)，則由本人與其他董
事（不含獨(dú)立董事）、高級管理人員按照中國證監(jiān)會的有關(guān)規(guī)定利用自有資金通
過證券交易所系統(tǒng)以集中競價(jià)的方式增持公司股份，資金來源于本人自公司領(lǐng)取
的工資、津貼及其他自有資金（如有），增持總額不低于本人所獲得的公司上一
年度的稅后薪酬 20%。
在實(shí)施上述股份增持過程中，如發(fā)行人股票連續(xù) 20 個(gè)交易日的收盤價(jià)均高
于發(fā)行人最近一期經(jīng)審計(jì)的每股凈資產(chǎn)，則可中止實(shí)施股份增持計(jì)劃。中止實(shí)施
股份增持計(jì)劃后，如再次出現(xiàn)發(fā)行人股票收盤價(jià)格連續(xù) 20 個(gè)交易日低于發(fā)行人
最近一期經(jīng)審計(jì)的每股凈資產(chǎn)的情況，則應(yīng)繼續(xù)實(shí)施上述股份增持計(jì)劃。
3、發(fā)行前持股 5%以上股東的持股意向及減持意向
（1）發(fā)行前持股 5%以上股東林瑞梅、林文坤持股及減持意向承諾如下：
在本人所持公司股份鎖定期屆滿后，本人減持所持有公司的股份應(yīng)符合相關(guān)
法律法規(guī)及證券交易所規(guī)則要求。
①減持方式。減持方式包括但不限于二級市場集中競價(jià)交易方式及大宗交易
方式等。
②減持價(jià)格。本人減持所持有的公司股份的價(jià)格（如果因派發(fā)現(xiàn)金紅利、送
股、轉(zhuǎn)增股本、增發(fā)新股等原因進(jìn)行除權(quán)、除息的，須按照證券交易所的有關(guān)規(guī)
定作復(fù)權(quán)處理）根據(jù)當(dāng)時(shí)的二級市場價(jià)格確定，并應(yīng)符合相關(guān)法律法規(guī)及證券交
易所規(guī)則要求；本人在公司首次公開發(fā)行前所持有的公司股份在鎖定期滿后兩年
內(nèi)減持的，減持價(jià)格不低于公司首次公開發(fā)行股票的發(fā)行價(jià)格。
③減持期限。本人將根據(jù)相關(guān)法律法規(guī)及證券交易所規(guī)則，結(jié)合證券市場情
況、公司股票走勢及公開信息等情況，自主決策、擇機(jī)進(jìn)行減持。
④本人在減持所持有的公司股份前，應(yīng)提前三個(gè)交易日予以公告，并按照證
券交易所的規(guī)則及時(shí)、準(zhǔn)確地履行信息披露義務(wù)。
在鎖定期滿后兩年內(nèi)，每年所減持的公司股票數(shù)量合計(jì)不超過上一年最后一
個(gè)交易日登記在本人名下的股份總數(shù)的 25%。
（2）恒信宇投資持股及減持意向承諾如下：
①本公司所持光莆電子股份在鎖定期滿后的 12 個(gè)月內(nèi)，累計(jì)減持股份比例
不超過本公司屆時(shí)所持股份總數(shù)的 50%，本公司在所持光莆電子股份鎖定期屆滿
后的 24 個(gè)月內(nèi)，累計(jì)減持股份不超過屆時(shí)所持股份總數(shù)的 100%。
②如果在鎖定期滿后，本公司擬減持股票的，將認(rèn)真遵守公司法、證券法、
中國證監(jiān)會、證券交易所關(guān)于股東減持的相關(guān)規(guī)定，結(jié)合光莆電子穩(wěn)定股價(jià)、開
展經(jīng)營、資本運(yùn)作的需要，審慎制定股票減持計(jì)劃，在股票鎖定期滿后逐步減持。
③本公司減持光莆電子股份應(yīng)符合相關(guān)法律、法規(guī)、規(guī)章的規(guī)定，具體方式
包括但不限于交易所集中競價(jià)交易方式、大宗交易方式、協(xié)議轉(zhuǎn)讓方式等。
④本公司減持光莆電子股份前，應(yīng)提前三個(gè)交易日予以公告，并按照證券交
易所的規(guī)則履行信息披露義務(wù)；本公司持有光莆電子股份低于 5%以下時(shí)除外。
⑤如果在鎖定期滿后兩年內(nèi)，本公司擬減持股票的，減持價(jià)格不低于發(fā)行價(jià)
（如果因派發(fā)現(xiàn)金紅利、送股、轉(zhuǎn)增股本、增發(fā)新股等原因進(jìn)行除權(quán)、除息的，
須按照中國證監(jiān)會、證券交易所的有關(guān)規(guī)定作相應(yīng)調(diào)整）。
（3）達(dá)晨創(chuàng)恒、達(dá)晨創(chuàng)泰、達(dá)晨創(chuàng)瑞持股及減持意向承諾如下：
深圳市達(dá)晨創(chuàng)恒股權(quán)投資企業(yè)（有限合伙）、深圳市達(dá)晨創(chuàng)泰股權(quán)投資企業(yè)
（有限合伙）、深圳市達(dá)晨創(chuàng)瑞股權(quán)投資企業(yè)（有限合伙）（以下簡稱“本企業(yè)”），
目前分別持有廈門光莆電子股份有限公司（以下簡稱“公司”）226.731 萬股、
237.036 萬股、193.753 萬股，系一致行動人，股份鎖定期滿后 2 年內(nèi)，在不違反
所做出的全部公開承諾事項(xiàng)的前提下，將根據(jù)市場情況和自身需求，可減持所持
有的發(fā)行人全部股份：
①減持方式：在本企業(yè)所持發(fā)行人股份鎖定期屆滿后，本企業(yè)減持所持有發(fā)
行人的股份應(yīng)符合相關(guān)法律法規(guī)及證券交易所規(guī)則要求，減持方式包括但不限于
二級市場集中競價(jià)交易方式及大宗交易方式等。
②減持價(jià)格：本企業(yè)減持所持有的發(fā)行人股份的價(jià)格（如果因派發(fā)現(xiàn)金紅利、
送股、轉(zhuǎn)增股本、增發(fā)新股等原因進(jìn)行除權(quán)、除息的，須按照證券交易所的有關(guān)
規(guī)定作復(fù)權(quán)處理，下同）根據(jù)當(dāng)時(shí)的二級市場價(jià)格確定，并應(yīng)符合相關(guān)法律法規(guī)
及證券交易所規(guī)則要求。
③減持期限：本企業(yè)將根據(jù)相關(guān)法律法規(guī)及證券交易所規(guī)則，結(jié)合證券市場
情況、發(fā)行人股票走勢及公開信息、本企業(yè)的業(yè)務(wù)發(fā)展需要等情況，自主決策、
擇機(jī)進(jìn)行減持。
④本企業(yè)在減持所持有的發(fā)行人股份前，應(yīng)提前三個(gè)交易日予以公告，并按
照證券交易所的規(guī)則及時(shí)、準(zhǔn)確、完整地履行信息披露義務(wù)。
自鎖定期滿 2 年內(nèi)累計(jì)減持股份可達(dá)到所持發(fā)行人股份的 100%。
三、保薦機(jī)構(gòu)對發(fā)行人是否符合上市條件的說明
發(fā)行人符合《證券法》和《深圳證券交易所創(chuàng)業(yè)板股票上市規(guī)則》規(guī)定的上
市條件：
（一）股票發(fā)行申請經(jīng)中國證券監(jiān)督管理委員會核準(zhǔn)，并已完成公開發(fā)行；
（二）發(fā)行后，發(fā)行人股本總額為 11,580 萬元，每股面值 1 元，不少于人
民幣 3,000 萬元；
（三）本次發(fā)行公開發(fā)行新股 2,895 萬股，不進(jìn)行老股轉(zhuǎn)讓。本次公開發(fā)行
的股份占發(fā)行后總股本的比例不低于 25.00%；
（四）發(fā)行后公司股東人數(shù)不少于 200 人；
（五）發(fā)行人最近 3 年無重大違法行為，財(cái)務(wù)會計(jì)報(bào)告無虛假記載；
（六）深圳證券交易所要求的其他條件。
四、保薦機(jī)構(gòu)是否存在可能影響公正履行保薦職責(zé)情形的說明
經(jīng)過核查，保薦機(jī)構(gòu)不存在下列可能影響公正履行保薦職責(zé)的情形：
（一）保薦機(jī)構(gòu)及其大股東、實(shí)際控制人、重要關(guān)聯(lián)方持有發(fā)行人的股份合
計(jì)超過百分之七；
（二）發(fā)行人持有或者控制保薦機(jī)構(gòu)股份超過百分之七；
（三）保薦機(jī)構(gòu)的保薦代表人或者董事、監(jiān)事、經(jīng)理、其他高級管理人員擁
有發(fā)行人權(quán)益、在發(fā)行人任職等可能影響公正履行保薦職責(zé)的情形；
（四）保薦機(jī)構(gòu)及其大股東、實(shí)際控制人、重要關(guān)聯(lián)方為發(fā)行人提供擔(dān)?；?br/>融資。
保薦機(jī)構(gòu)與發(fā)行人不存在關(guān)聯(lián)關(guān)系，并保證不利用在上市過程中獲得的內(nèi)幕
信息進(jìn)行內(nèi)幕交易，為自己或他人謀取利益。
五、保薦機(jī)構(gòu)按照有關(guān)規(guī)定應(yīng)當(dāng)承諾的事項(xiàng)
（一）本保薦機(jī)構(gòu)通過盡職調(diào)查和對申請文件的審慎核查，已在證券發(fā)行
保薦書中做出如下承諾：
1、有充分理由確信發(fā)行人符合法律法規(guī)及中國證監(jiān)會有關(guān)證券發(fā)行并上市
的相關(guān)規(guī)定；
2、有充分理由確信發(fā)行人申請文件和信息披露資料不存在虛假記載、誤導(dǎo)
性陳述或者重大遺漏；
3、有充分理由確信發(fā)行人及其董事在申請文件和信息披露資料中表達(dá)意見
的依據(jù)充分合理；
4、有充分理由確信申請文件和信息披露資料與其他證券服務(wù)機(jī)構(gòu)發(fā)表的意
見不存在實(shí)質(zhì)性差異；
5、保薦代表人及項(xiàng)目組其他成員已勤勉盡責(zé)，對發(fā)行人申請文件和信息披
露資料進(jìn)行了盡職調(diào)查、審慎核查；
6、發(fā)行保薦書與履行保薦職責(zé)有關(guān)的其他文件不存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳
述或者重大遺漏；
7、對發(fā)行人提供的專業(yè)服務(wù)和出具的專業(yè)意見符合法律、行政法規(guī)、中國
證監(jiān)會的規(guī)定和行業(yè)規(guī)范；
8、自愿接受中國證監(jiān)會依照《證券發(fā)行上市保薦業(yè)務(wù)管理辦法》采取的監(jiān)
管措施；
（二）本保薦機(jī)構(gòu)承諾，自愿按照《證券發(fā)行上市保薦業(yè)務(wù)管理辦法》的
規(guī)定，自證券上市之日起持續(xù)督導(dǎo)發(fā)行人履行規(guī)范運(yùn)作、信守承諾、信息披露
等義務(wù)。
（三）本保薦機(jī)構(gòu)承諾，將遵守法律、行政法規(guī)和中國證監(jiān)會對推薦證券
上市的規(guī)定，接受證券交易所的自律管理。
六、對發(fā)行人持續(xù)督導(dǎo)期間的工作安排
事項(xiàng) 安排
在本次發(fā)結(jié)束當(dāng)年的剩余時(shí)間及以后3 個(gè)完整會計(jì)
（一）持續(xù)督導(dǎo)事項(xiàng)
年度內(nèi)對發(fā)行人進(jìn)行持續(xù)督導(dǎo)。
強(qiáng)化發(fā)行人嚴(yán)格執(zhí)行中國證監(jiān)會有關(guān)規(guī)定的意識，協(xié)
1、督導(dǎo)發(fā)行人有效執(zhí)行并完善防 助發(fā)行人制訂、執(zhí)行有關(guān)制度；與發(fā)行人建立經(jīng)常性
止大股東、其他關(guān)聯(lián)方違規(guī)占用發(fā) 信息溝通機(jī)制，確保保薦機(jī)構(gòu)對發(fā)行人關(guān)聯(lián)交易事項(xiàng)
行人資源的制度 的知情權(quán)，持續(xù)關(guān)注發(fā)行人相關(guān)制度的執(zhí)行情況及履
行信息披露義務(wù)的情況。
協(xié)助和督導(dǎo)發(fā)行人有效執(zhí)行并進(jìn)一步完善內(nèi)部控制
2、督導(dǎo)發(fā)行人有效執(zhí)行并完善防
制度；與發(fā)行人建立經(jīng)常性信息溝通機(jī)制，持續(xù)關(guān)注
止高管人員利用職務(wù)之便損害發(fā)
發(fā)行人相關(guān)制度的執(zhí)行情況及履行信息披露義務(wù)的
行人利益的內(nèi)控制度
情況。
督導(dǎo)發(fā)行人盡可能避免和減少關(guān)聯(lián)交易，若關(guān)聯(lián)交易
3、督導(dǎo)發(fā)行人有效執(zhí)行并完善保
為發(fā)行人日常經(jīng)營所必須或者無法避免，督導(dǎo)發(fā)行人
障關(guān)聯(lián)交易公允性和合規(guī)性的制
按照《公司章程》等規(guī)定執(zhí)行，對重大的關(guān)聯(lián)交易本
度，并對關(guān)聯(lián)交易發(fā)表意見
保薦機(jī)構(gòu)將按照公平、獨(dú)立的原則發(fā)表意見。
4、督導(dǎo)發(fā)行人履行信息披露的義 與發(fā)行人建立經(jīng)常性信息溝通機(jī)制，督促發(fā)行人負(fù)責(zé)
務(wù)，審閱信息披露文件及向中國證 信息披露的人員學(xué)習(xí)有關(guān)信息披露的規(guī)定，適時(shí)審閱
監(jiān)會、證券交易所提交的其他文件 發(fā)行人信息披露文件。
5、持續(xù)關(guān)注發(fā)行人募集資金的專 建立與發(fā)行人信息溝通渠道、根據(jù)募集資金專用賬戶
戶存儲、投資項(xiàng)目的實(shí)施等承諾事 的管理協(xié)議落實(shí)監(jiān)管措施、定期對項(xiàng)目進(jìn)展情況進(jìn)行
項(xiàng) 跟蹤和督促。
嚴(yán)格按照中國證監(jiān)會有關(guān)文件的要求規(guī)范發(fā)行人擔(dān)
6、持續(xù)關(guān)注發(fā)行人為他人提供擔(dān)
保行為的決策程序，要求發(fā)行人對所有擔(dān)保行為與保
保等事項(xiàng)，并發(fā)表意見
薦機(jī)構(gòu)進(jìn)行事前溝通。
通過日常溝通、定期回訪、現(xiàn)場檢查、盡職調(diào)查等方
式開展持續(xù)督導(dǎo)工作；有充分理由確信發(fā)行人或相關(guān)
當(dāng)事人可能存在違法違規(guī)行為以及其他不當(dāng)行為的，
應(yīng)督促發(fā)行人或相關(guān)當(dāng)事人做出說明并限期糾正，情
（二）保薦協(xié)議對保薦人的權(quán)利、
節(jié)嚴(yán)重的，應(yīng)當(dāng)向中國證監(jiān)會、深交所報(bào)告；可要求
履行持續(xù)督導(dǎo)職責(zé)的其他主要約
發(fā)行人或相關(guān)當(dāng)事人按照法律、行政法規(guī)、規(guī)章、深
定
交所規(guī)則以及協(xié)議約定方式，及時(shí)通報(bào)信息；可列席
發(fā)行人或相關(guān)當(dāng)事人股東大會、董事會、監(jiān)事會等有
關(guān)會議；按照中國證監(jiān)會、深交所信息披露規(guī)定，對
發(fā)行人違法違規(guī)的事項(xiàng)發(fā)表公開聲明。
發(fā)行人協(xié)調(diào)相關(guān)當(dāng)事人配合保薦機(jī)構(gòu)的保薦工作，并
（三）發(fā)行人和其他中介機(jī)構(gòu)配合
督促其聘請的其他證券服務(wù)機(jī)構(gòu)協(xié)助保薦機(jī)構(gòu)做好
保薦人履行保薦職責(zé)的相關(guān)約定
保薦工作。
（四）其他安排 無
七、保薦機(jī)構(gòu)和相關(guān)保薦代表人的聯(lián)系方式
保薦人（主承銷商）：中信建投證券股份有限公司
保薦代表人：程明、邱榮輝
聯(lián)系地址：深圳市福田區(qū)益田路 6003 號榮超商務(wù)中心 B 棟 22 層 01 單元
聯(lián)系電話：0755-23953869
傳真：0755-23953850
八、保薦機(jī)構(gòu)認(rèn)為應(yīng)當(dāng)說明的其他事項(xiàng)
無其他應(yīng)當(dāng)說明的事項(xiàng)。
九、保薦機(jī)構(gòu)對本次股票上市的推薦結(jié)論
本保薦機(jī)構(gòu)認(rèn)為：廈門光莆電子股份有限公司申請其股票上市符合《公司
法》、《證券法》及《深圳證券交易所創(chuàng)業(yè)板股票上市規(guī)則》等有關(guān)規(guī)定，廈門光
莆電子股份有限公司的股票具備在深圳證券交易所上市的條件。中信建投證券股
份有限公司同意擔(dān)任廈門光莆電子股份有限公司本次發(fā)行上市的保薦人，推薦其
股票在深圳證券交易所上市交易，并承擔(dān)相關(guān)保薦責(zé)任。
請予批準(zhǔn)。
（本頁無正文，為《中信建投證券股份有限公司關(guān)于廈門光莆電子股份有限公司
股票上市保薦書》之簽署頁）
保薦代表人：
程 明 邱榮輝
保薦機(jī)構(gòu)法定代表人：
王常青
保薦機(jī)構(gòu)：中信建投證券股份有限公司
年 月 日