上海市錦天城律師事務(wù)所
關(guān)于木林森股份有限公司
發(fā)行股份及支付現(xiàn)金購(gòu)買(mǎi)資產(chǎn)并募集配套資金暨關(guān)聯(lián)交易
非公開(kāi)發(fā)行股票過(guò)程及認(rèn)購(gòu)對(duì)象合規(guī)性之法律意見(jiàn)書(shū)
地址：上海市浦東新區(qū)銀城中路 501 號(hào)上海中心大廈 9/11/12 層
電話(huà)：021-20511000 傳真：021-20511999
郵編：200120
上海市錦天城律師事務(wù)所 法律意見(jiàn)書(shū)
目錄
聲明事項(xiàng) ................................................................................................................................. 3
釋 義 ....................................................................................................................................... 5
正 文 ....................................................................................................................................... 6
一、 本次交易的授權(quán)與批準(zhǔn) ................................................................................................ 6
二、 本次配套融資的實(shí)施情況 ............................................................................................ 7
三、 發(fā)行對(duì)象的合規(guī)性...................................................................................................... 10
四、 本次配套融資過(guò)程涉及的相關(guān)文件的合法性 .......................................................... 12
五、 結(jié)論意見(jiàn) ..................................................................................................................... 12
2
上海市錦天城律師事務(wù)所 法律意見(jiàn)書(shū)
上海市錦天城律師事務(wù)所
關(guān)于木林森股份有限公司發(fā)行股份及支付現(xiàn)金購(gòu)買(mǎi)資產(chǎn)并
募集配套資金暨關(guān)聯(lián)交易
非公開(kāi)發(fā)行股票過(guò)程及認(rèn)購(gòu)對(duì)象合規(guī)性
之法律意見(jiàn)書(shū)
致：木林森股份有限公司
上海市錦天城律師事務(wù)所（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“本所”）接受木林森股份有限公司（以
下簡(jiǎn)稱(chēng)“木林森/發(fā)行人”）的委托，并根據(jù)木林森與本所簽訂的《專(zhuān)項(xiàng)法律顧
問(wèn)聘請(qǐng)協(xié)議》，擔(dān)任木林森本次發(fā)行股份及支付現(xiàn)金購(gòu)買(mǎi)資產(chǎn)并募集配套資金暨
關(guān)聯(lián)交易（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“本次重大資產(chǎn)重組”）的專(zhuān)項(xiàng)法律顧問(wèn)?，F(xiàn)本所根據(jù)相關(guān)
法律法規(guī)并按照律師行業(yè)公認(rèn)的業(yè)務(wù)標(biāo)準(zhǔn)、道德規(guī)范和勤勉盡責(zé)精神，就本次重
大資產(chǎn)重組所涉非公開(kāi)發(fā)行股票募集配套資金（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“本次配套融資”）的
發(fā)行過(guò)程及認(rèn)購(gòu)對(duì)象合規(guī)性出具本法律意見(jiàn)書(shū)。
聲明事項(xiàng)
一、 本所及本所經(jīng)辦律師依據(jù)《中華人民共和國(guó)證券法》、《律師事務(wù)所從
事證券法律業(yè)務(wù)管理辦法》、《律師事務(wù)所證券法律業(yè)務(wù)執(zhí)業(yè)規(guī)則（試行）》等規(guī)
定及本法律意見(jiàn)書(shū)出具日以前已經(jīng)發(fā)生或者存在的事實(shí)，嚴(yán)格履行了法定職責(zé)，
遵循了勤勉盡責(zé)和誠(chéng)實(shí)信用原則，進(jìn)行了充分的核查驗(yàn)證，保證本法律意見(jiàn)書(shū)所
認(rèn)定的事實(shí)真實(shí)、準(zhǔn)確、完整，所發(fā)表的結(jié)論性意見(jiàn)合法、準(zhǔn)確，不存在虛假記
載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏，并承擔(dān)相應(yīng)法律責(zé)任。
二、 本法律意見(jiàn)書(shū)僅對(duì)出具日之前已經(jīng)發(fā)生或存在的事實(shí)且與本次重大資
產(chǎn)重組有關(guān)的法律問(wèn)題發(fā)表法律意見(jiàn)，不對(duì)有關(guān)會(huì)計(jì)、審計(jì)、資產(chǎn)評(píng)估、投資決
策等專(zhuān)業(yè)事項(xiàng)發(fā)表意見(jiàn)。在本法律意見(jiàn)書(shū)中對(duì)有關(guān)審計(jì)報(bào)告、驗(yàn)資報(bào)告、資產(chǎn)評(píng)
估報(bào)告等專(zhuān)業(yè)報(bào)告中某些數(shù)據(jù)和結(jié)論的引述，并不意味著本所對(duì)該等數(shù)據(jù)、結(jié)論
的真實(shí)性和準(zhǔn)確性作出任何明示或默示保證，本所并不具備核查并評(píng)價(jià)該等數(shù)據(jù)、
3
上海市錦天城律師事務(wù)所 法律意見(jiàn)書(shū)
結(jié)論的適當(dāng)資格。
三、 本法律意見(jiàn)書(shū)中，本所及本所經(jīng)辦律師認(rèn)定某些事件是否合法有效是以該
等事件所發(fā)生時(shí)應(yīng)當(dāng)適用的法律、法規(guī)、規(guī)章和規(guī)范性文件為依據(jù)。
四、 本所律師對(duì)本法律意見(jiàn)書(shū)所涉及有關(guān)事實(shí)的了解和判斷，最終依賴(lài)于
木林森向本所提供的文件、資料及所作陳述與說(shuō)明，在出具本法律意見(jiàn)書(shū)之前，
木林森已向本所及本所律師保證其所提供的文件、資料及所作陳述與說(shuō)明的真實(shí)
性、完整性和準(zhǔn)確性，不存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏；文件資料為
副本、復(fù)印件者，其內(nèi)容均與正本或原件相符；提交給本所的各項(xiàng)文件的簽署人
均具有完全的民事行為能力，且簽署行為已獲得恰當(dāng)、有效的授權(quán)。本所律師對(duì)
于與出具法律意見(jiàn)書(shū)至關(guān)重要而又無(wú)法得到獨(dú)立證據(jù)支持的事實(shí)，依賴(lài)有關(guān)政府
部門(mén)、木林森或其他單位出具的證明文件或相關(guān)專(zhuān)業(yè)機(jī)構(gòu)的報(bào)告發(fā)表法律意見(jiàn)。
五、 本法律意見(jiàn)書(shū)僅供木林森為本次重大資產(chǎn)重組之目的使用，未經(jīng)本所
同意，不得用作任何其他目的。
六、 本所同意將本法律意見(jiàn)書(shū)作為木林森本次重大資產(chǎn)重組所必備的法律
文件，隨其他材料一起上報(bào)，并依法對(duì)所出具的法律意見(jiàn)承擔(dān)相應(yīng)的法律責(zé)任。
基于上述，本所及本所經(jīng)辦律師根據(jù)有關(guān)法律、法規(guī)、規(guī)章和中國(guó)證券監(jiān)督
管理委員會(huì)的有關(guān)規(guī)定，按照律師行業(yè)公認(rèn)的業(yè)務(wù)標(biāo)準(zhǔn)、道德規(guī)范和勤勉盡責(zé)精
神，出具法律意見(jiàn)如下：
4
上海市錦天城律師事務(wù)所 法律意見(jiàn)書(shū)
釋 義
在本法律意見(jiàn)書(shū)中，除非文義另有所指，下列左欄中的術(shù)語(yǔ)或簡(jiǎn)稱(chēng)對(duì)應(yīng)右欄
中的含義或全稱(chēng)：
本所 指 上海市錦天城律師事務(wù)所
木林森股份有限公司，為深圳證券交易所上市公司，
木林森/發(fā)行人 指
股票代碼：002745
標(biāo)的公司/明芯光電 指 和諧明芯（義烏）光電科技有限公司
義烏和諧明芯股權(quán)投資合伙企業(yè)（有限合伙）及和諧
交易對(duì)方 指
卓睿（珠海）投資管理有限公司
和諧明芯 指 義烏和諧明芯股權(quán)投資合伙企業(yè)（有限合伙）
卓睿投資 指 和諧卓睿（珠海）投資管理有限公司
木林森擬以發(fā)行股份及支付現(xiàn)金的方式購(gòu)買(mǎi)交易對(duì)方
本次重大資產(chǎn)重組/本次
指 合計(jì)持有的交易標(biāo)的 100%股權(quán)，同時(shí)向不超過(guò) 10 名
交易
配套融資認(rèn)購(gòu)方非公開(kāi)發(fā)行股份募集配套資金
木林森擬向不超過(guò) 10 名配套融資認(rèn)購(gòu)方非公開(kāi)發(fā)行
本次配套融資/本次發(fā)行 指
股份募集配套資金
《發(fā)行股份及支付現(xiàn)金購(gòu) 木林森股份有限公司與和諧明芯、卓睿投資就本次重
指
買(mǎi)資產(chǎn)協(xié)議》 組簽署的《發(fā)行股份及支付現(xiàn)金購(gòu)買(mǎi)資產(chǎn)協(xié)議》
聯(lián)席主承銷(xiāo)商 指 華泰聯(lián)合證券有限責(zé)任公司及平安證券股份有限公司
中國(guó)證監(jiān)會(huì) 指 中國(guó)證券監(jiān)督管理委員會(huì)
元 指 人民幣元
中華人民共和國(guó)（為本法律意見(jiàn)之目的，不包括香港
中國(guó) 指
特別行政區(qū)、澳門(mén)特別行政區(qū)及臺(tái)灣地區(qū)）
本法律意見(jiàn)書(shū)中部分合計(jì)數(shù)與各明細(xì)數(shù)直接相加之和在尾數(shù)上如有差異，這
些差異是由于四舍五入造成的。
5
上海市錦天城律師事務(wù)所 法律意見(jiàn)書(shū)
正 文
一、 本次配套融資的授權(quán)與批準(zhǔn)
（一）木林森的批準(zhǔn)與授權(quán)
1、2017 年 3 月 30 日，木林森召開(kāi)第三屆董事會(huì)第八次會(huì)議，審議通過(guò)了
關(guān)于本次重大資產(chǎn)重組方案的議案等相關(guān)議案，并同意木林森與交易對(duì)方簽署附
生效條件的《發(fā)行股份及支付現(xiàn)金購(gòu)買(mǎi)資產(chǎn)協(xié)議》。獨(dú)立董事發(fā)表了獨(dú)立意見(jiàn)。
2、2017 年 9 月 29 日，木林森召開(kāi)第三屆董事會(huì)第十六次會(huì)議，審議通過(guò)
了關(guān)于本次重大資產(chǎn)重組方案的議案等相關(guān)議案，并同意木林森與交易對(duì)方簽署
附生效條件的《發(fā)行股份及支付現(xiàn)金購(gòu)買(mǎi)資產(chǎn)協(xié)議之補(bǔ)充協(xié)議（一）》。獨(dú)立董
事發(fā)表了獨(dú)立意見(jiàn)。
3、2017 年 10 月 20 日，木林森召開(kāi) 2017 年第六次臨時(shí)股東大會(huì)，審議通
過(guò)《關(guān)于公司符合發(fā)行股份及支付現(xiàn)金購(gòu)買(mǎi)資產(chǎn)并募集配套資金條件的議案》、
《關(guān)于發(fā)行股份及支付現(xiàn)金購(gòu)買(mǎi)資產(chǎn)并募集配套資金方案的議案》、《關(guān)于發(fā)行
股份及支付現(xiàn)金購(gòu)買(mǎi)資產(chǎn)并募集配套資金構(gòu)成關(guān)聯(lián)交易的議案》、《關(guān)于公司與
和諧明芯（義烏）光電科技有限公司全體股東簽訂附生效條件的<發(fā)行股份及支
付現(xiàn)金購(gòu)買(mǎi)資產(chǎn)協(xié)議>的議案》、《關(guān)于公司與和諧明芯（義烏）光電科技有限
公司全體股東簽訂附生效條件的<發(fā)行股份及支付現(xiàn)金購(gòu)買(mǎi)資產(chǎn)協(xié)議之補(bǔ)充協(xié)議
（一）>的議案》等議案，并授權(quán)董事會(huì)辦理本次交易相關(guān)事宜。
4、2017 年 12 月 20 日，木林森召開(kāi)第三屆董事會(huì)第十八次會(huì)議，審議通過(guò)
了《關(guān)于調(diào)整本次重組之非公開(kāi)發(fā)行股份募集配套資金方案的議案》、《關(guān)于本
次發(fā)行股份及支付現(xiàn)金購(gòu)買(mǎi)資產(chǎn)并募集配套資金取消價(jià)格調(diào)整方案的議案》、 關(guān)
于簽署<發(fā)行股份及支付現(xiàn)金購(gòu)買(mǎi)資產(chǎn)協(xié)議之補(bǔ)充協(xié)議（二）>的議案》等相關(guān)議
案。獨(dú)立董事發(fā)表了獨(dú)立意見(jiàn)。
（二）中國(guó)證監(jiān)會(huì)的批準(zhǔn)
中國(guó)證監(jiān)會(huì)于 2018 年 1 月 26 日向木林森出具《關(guān)于核準(zhǔn)木林森股份有限公
司向義烏和諧明芯股權(quán)投資合伙企業(yè)（有限合伙）發(fā)行股份購(gòu)買(mǎi)資產(chǎn)并募集配套
資金的批復(fù)》（證監(jiān)許可〔 2018〕211 號(hào)），對(duì)本次交易予以核準(zhǔn)。
6
上海市錦天城律師事務(wù)所 法律意見(jiàn)書(shū)
綜上所述，本所律師認(rèn)為：本次配套融資已經(jīng)取得了必要的授權(quán)和批準(zhǔn)，符合
相關(guān)法律、法規(guī)的規(guī)定。
二、 本次配套融資的實(shí)施情況
（一）認(rèn)購(gòu)邀請(qǐng)
根據(jù)發(fā)行人的確認(rèn)，木林森與聯(lián)席主承銷(xiāo)商共同確定了《木林森股份有限公
司發(fā)行股份及支付現(xiàn)金購(gòu)買(mǎi)資產(chǎn)并募集配套資金暨關(guān)聯(lián)交易之配套融資非公開(kāi)
發(fā)行股票認(rèn)購(gòu)邀請(qǐng)書(shū)》（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“《認(rèn)購(gòu)邀請(qǐng)書(shū)》”）的發(fā)送對(duì)象名單，于
2018 年 7 月 18 日以電子郵件的方式向 83 名特定對(duì)象發(fā)送了《認(rèn)購(gòu)邀請(qǐng)書(shū)》、
《木林森股份有限公司發(fā)行股份及支付現(xiàn)金購(gòu)買(mǎi)資產(chǎn)并募集配套資金暨關(guān)聯(lián)交
易之配套融資非公開(kāi)發(fā)行股票申購(gòu)報(bào)價(jià)單》（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“《申購(gòu)報(bào)價(jià)單》”）、
《木林森股份有限公司發(fā)行股份及支付現(xiàn)金購(gòu)買(mǎi)資產(chǎn)并募集配套資金暨關(guān)聯(lián)交
易之配套融資投資者保證金承諾函》、《木林森股份有限公司發(fā)行股份及支付現(xiàn)
金購(gòu)買(mǎi)資產(chǎn)并募集配套資金之募集配套資金非公開(kāi)發(fā)行股票產(chǎn)品認(rèn)購(gòu)信息表》、
《木林森股份有限公司發(fā)行股份及支付現(xiàn)金購(gòu)買(mǎi)資產(chǎn)并募集配套資金之募集配
套資金非公開(kāi)發(fā)行股票認(rèn)購(gòu)對(duì)象出資方基本信息表》等文件（以下合稱(chēng)“認(rèn)購(gòu)邀
請(qǐng)文件”）。該等發(fā)送對(duì)象包括：截止 2018 年 6 月 30 日收市后發(fā)行人前 20 名
股東（剔除發(fā)行人控股股東、實(shí)際控制人、董事、監(jiān)事和高級(jí)管理人員及其關(guān)聯(lián)
方后共計(jì) 19 名股東）、證券投資基金管理公司 23 家、證券公司 13 家（含證券
公司資產(chǎn)管理子公司）、保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)投資者 5 家、本次非公開(kāi)發(fā)行股票董事會(huì)決議
公告后提交認(rèn)購(gòu)意向書(shū)的各類(lèi)投資者 20 家，后續(xù)發(fā)送認(rèn)購(gòu)意向函投資者 6 家，
剔除重復(fù)計(jì)算部分，共計(jì) 83 家投資者。
根據(jù)聯(lián)席主承銷(xiāo)商提供的文件，由于首輪申購(gòu)報(bào)價(jià)結(jié)束后，獲配投資者認(rèn)購(gòu)
資金未達(dá)到本次配套融資擬募集資金總額，且認(rèn)購(gòu)?fù)顿Y者少于 10 家。經(jīng)木林森
和聯(lián)席主承銷(xiāo)商協(xié)商決定對(duì)認(rèn)購(gòu)不足的部分進(jìn)行追加認(rèn)購(gòu)，并于 2018 年 7 月 23
日向首輪詢(xún)價(jià)的 83 名特定對(duì)象發(fā)出了《木林森股份有限公司發(fā)行股份及支付現(xiàn)
金購(gòu)買(mǎi)資產(chǎn)并募集配套資金暨關(guān)聯(lián)交易之配套融資非公開(kāi)發(fā)行股票追加認(rèn)購(gòu)邀
請(qǐng)書(shū)》（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“《追加認(rèn)購(gòu)邀請(qǐng)書(shū)》”）、《木林森股份有限公司發(fā)行股份
7
上海市錦天城律師事務(wù)所 法律意見(jiàn)書(shū)
及支付現(xiàn)金購(gòu)買(mǎi)資產(chǎn)并募集配套資金暨關(guān)聯(lián)交易之配套融資非公開(kāi)發(fā)行股票追
加申購(gòu)報(bào)價(jià)單》（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“《追加申購(gòu)報(bào)價(jià)單》”）等追加認(rèn)購(gòu)邀請(qǐng)文件（以
下簡(jiǎn)稱(chēng)“追加認(rèn)購(gòu)邀請(qǐng)文件”）。
根據(jù)聯(lián)席主承銷(xiāo)商提供的文件，《認(rèn)購(gòu)邀請(qǐng)書(shū)》和《追加認(rèn)購(gòu)邀請(qǐng)書(shū)》均包
含了認(rèn)購(gòu)對(duì)象與條件、認(rèn)購(gòu)方式、認(rèn)購(gòu)價(jià)格、發(fā)行對(duì)象及分配股數(shù)的確定程序和
規(guī)則、特別提示等內(nèi)容；《申購(gòu)報(bào)價(jià)單》和《追加申購(gòu)報(bào)價(jià)單》均包含了認(rèn)購(gòu)對(duì)
象需填寫(xiě)的認(rèn)購(gòu)價(jià)格、認(rèn)購(gòu)金額、認(rèn)購(gòu)對(duì)象同意按照《認(rèn)購(gòu)邀請(qǐng)書(shū)》/《追加認(rèn)
購(gòu)邀請(qǐng)書(shū)》確定的認(rèn)購(gòu)條件與規(guī)則參與認(rèn)購(gòu)、同意按照最終確定的認(rèn)購(gòu)金額、數(shù)
量/獲配股數(shù)和時(shí)間足額繳納認(rèn)購(gòu)款等內(nèi)容。上述文件系參照《上市公司非公開(kāi)
發(fā)行股票實(shí)施細(xì)則》（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“《實(shí)施細(xì)則》”）規(guī)定的范本制作，發(fā)行人已
在《認(rèn)購(gòu)邀請(qǐng)書(shū)》及《追加認(rèn)購(gòu)邀請(qǐng)書(shū)》上加蓋公章，并由聯(lián)席主承銷(xiāo)商保薦代
表人簽署。
基于上述，本所律師認(rèn)為，本次配套融資相關(guān)認(rèn)購(gòu)邀請(qǐng)文件及追加認(rèn)購(gòu)邀請(qǐng)
文件的內(nèi)容及發(fā)送符合《實(shí)施細(xì)則》的相關(guān)規(guī)定。
（二）申購(gòu)報(bào)價(jià)
1、首次申購(gòu)
經(jīng)本所律師現(xiàn)場(chǎng)見(jiàn)證，在《認(rèn)購(gòu)邀請(qǐng)書(shū)》確定的申購(gòu)時(shí)間內(nèi)（即 2018 年 7
月 23 日 9:00-12:00），發(fā)行人和聯(lián)席主承銷(xiāo)商共收到 2 名認(rèn)購(gòu)對(duì)象提交的《申
購(gòu)報(bào)價(jià)單》，并據(jù)此簿記建檔，前述申購(gòu)簿記建檔的具體情況如下：
序號(hào) 投資者名稱(chēng) 申購(gòu)價(jià)格（元/股） 申購(gòu)金額（萬(wàn)元）
1 兵工財(cái)務(wù)有限責(zé)任公司 15.71 12,600
2 中信證券股份有限公司 15.71 12,500
2、追加認(rèn)購(gòu)
根據(jù)首輪申購(gòu)的簿記建檔統(tǒng)計(jì)結(jié)果，獲配投資者認(rèn)購(gòu)總金額未達(dá)到本次發(fā)行
擬募集資金總額，且認(rèn)購(gòu)?fù)顿Y者少于 10 名，根據(jù)《認(rèn)購(gòu)邀請(qǐng)書(shū)》的規(guī)定，發(fā)行
人和聯(lián)席主承銷(xiāo)商協(xié)商一致后啟動(dòng)了追加認(rèn)購(gòu)程序。
在發(fā)行人和聯(lián)席主承銷(xiāo)商確定的追加認(rèn)購(gòu)期限內(nèi)（即 2018 年 7 月 27 日 17:00
前），發(fā)行人和聯(lián)席主承銷(xiāo)商共收到 5 家投資者提交的《追加申購(gòu)報(bào)價(jià)單》，并
據(jù)此簿記建檔，前述追加認(rèn)購(gòu)簿記建檔的具體情況如下：
8
上海市錦天城律師事務(wù)所 法律意見(jiàn)書(shū)
序號(hào) 認(rèn)購(gòu)對(duì)象 認(rèn)購(gòu)價(jià)格（元/股） 追加認(rèn)購(gòu)金額（萬(wàn)
元）
1 融通基金管理有限公司 15.71 3,200
2 九泰基金管理有限公司 15.71 1,000
3 東方阿爾法基金管理有限公司 15.71 5,300
4 匯安基金管理有限責(zé)任公司 15.71 1,500
5 財(cái)通基金管理有限公司 15.71 3,500
（三）發(fā)行價(jià)格、發(fā)行數(shù)量及發(fā)行對(duì)象的確定
根據(jù)上述投資者申購(gòu)報(bào)價(jià)情況及本次配套融資的發(fā)行方案，發(fā)行人與聯(lián)席主
承銷(xiāo)商根據(jù)投資者的有效報(bào)價(jià)，按照《認(rèn)購(gòu)邀請(qǐng)書(shū)》及《追加認(rèn)購(gòu)邀請(qǐng)書(shū)》規(guī)定
“認(rèn)購(gòu)價(jià)格優(yōu)先、認(rèn)購(gòu)金額優(yōu)先、認(rèn)購(gòu)時(shí)間優(yōu)先”的原則確定發(fā)行價(jià)格和發(fā)行對(duì)
象，本次配套融資的發(fā)行價(jià)格確定為 15.71 元/股，發(fā)行數(shù)量為 25,206,872 股，募
集資金總額為 395,999,959.12 元，具體情況如下：
序號(hào) 投資者 獲配股數(shù)（股） 認(rèn)購(gòu)金額（元）
1 兵工財(cái)務(wù)有限責(zé)任公司 8,020,369 125,999,996.99
2 中信證券股份有限公司 7,956,715 124,999,992.65
3 融通基金管理有限公司 2,036,919 31,999,997.49
4 九泰基金管理有限公司 636,537 9,999,996.27
5 匯安基金管理有限責(zé)任公司 954,805 14,999,986.55
6 財(cái)通基金管理有限公司 2,227,880 34,999,994.80
7 東方阿爾法基金管理有限公司 3,373,647 52,999,994.37
合計(jì) 25,206,872 395,999,959.12
基于上述，本所律師認(rèn)為，本次配套融資發(fā)行對(duì)象、發(fā)行價(jià)格和發(fā)行股數(shù)的
確定符合《實(shí)施細(xì)則》第二十六條的規(guī)定。
（四）簽署股份認(rèn)購(gòu)協(xié)議、繳款及驗(yàn)資
2018 年 7 月 30 日，發(fā)行人和聯(lián)席主承銷(xiāo)商向最終確定的全體發(fā)行對(duì)象發(fā)出
了《木林森股份有限公司非公開(kāi)發(fā)行股票之認(rèn)購(gòu)協(xié)議》 以下簡(jiǎn)稱(chēng)“《認(rèn)購(gòu)協(xié)議》”）
和《木林森股份有限公司發(fā)行股份及支付現(xiàn)金購(gòu)買(mǎi)資產(chǎn)并募集配套資金暨關(guān)聯(lián)交
易之配套融資非公開(kāi)發(fā)行股票繳款通知書(shū)》（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“《繳款通知書(shū)》”），
通知各發(fā)行對(duì)象本次發(fā)行最終確定的認(rèn)購(gòu)價(jià)格、獲配股數(shù)、需繳付的認(rèn)購(gòu)金額、
繳款時(shí)間及指定的繳款賬戶(hù)。在上述發(fā)行結(jié)果確定后，發(fā)行人與最終確定的發(fā)行
對(duì)象分別訂立了《認(rèn)購(gòu)協(xié)議》。
2018 年 8 月 2 日，瑞華會(huì)計(jì)師事務(wù)所（特殊普通合伙）出具了瑞華驗(yàn)字【2018】
48510002 號(hào)《關(guān)于木林森股份有限公司非公開(kāi)發(fā)行股票認(rèn)購(gòu)資金總額的驗(yàn)資報(bào)
9
上海市錦天城律師事務(wù)所 法律意見(jiàn)書(shū)
告》，確認(rèn)截至 2018 年 8 月 1 日止，華泰聯(lián)合證券有限責(zé)任公司已收到本次非
公開(kāi)發(fā)行股票的認(rèn)購(gòu)資金總額為人民幣 395,999,959.12 元。
2018 年 8 月 3 日，瑞華會(huì)計(jì)師事務(wù)所（特殊普通合伙）出具了瑞華驗(yàn)字【2018】
48510003 號(hào)《木林森股份有限公司驗(yàn)資報(bào)告》，確認(rèn)截至 2018 年 8 月 2 日止，
發(fā)行人實(shí)際收到華泰聯(lián)合證券有限責(zé)任公司匯入的金額為 364,999,959.12 元（已
扣除未支付的發(fā)行相關(guān)費(fèi)用），發(fā)行人變更后的累計(jì)注冊(cè)資本為人民幣
1,277,168,540.00 元，累計(jì)股本為人民幣 1,277,168,540.00 元。
基于上述，本所律師認(rèn)為，本次配套融資履行了必要的驗(yàn)資程序，本次發(fā)行
結(jié)果合法有效，符合《實(shí)施細(xì)則》第二十七條的規(guī)定。
綜上所述，本所律師認(rèn)為，本次配套融資的發(fā)行過(guò)程公平、公正、發(fā)行結(jié)
果合法、合規(guī)，符合《上市公司證券發(fā)行管理辦法》（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“《發(fā)行管理
辦法》”）、《實(shí)施細(xì)則》的規(guī)定。
三、 發(fā)行對(duì)象的合規(guī)性
（一）根據(jù)發(fā)行結(jié)果，本次配套融資的發(fā)行對(duì)象共 7 名。根據(jù)發(fā)行人及聯(lián)席
主承銷(xiāo)商提供的相關(guān)資料，本次配套融資的發(fā)行對(duì)象均為境內(nèi)機(jī)構(gòu)投資者，具備
成為本次配套融資發(fā)行對(duì)象的主體資格。
（二）根據(jù)發(fā)行對(duì)象提供的相關(guān)資料，發(fā)行對(duì)象的私募基金備案情況如下：
1、兵工財(cái)務(wù)有限責(zé)任公司以自有資金參與本次發(fā)行認(rèn)購(gòu)，經(jīng)營(yíng)范圍為“對(duì)
成員單位辦理財(cái)務(wù)和融資顧問(wèn)、信用鑒證及相關(guān)的咨詢(xún)、代理業(yè)務(wù)；協(xié)助成員單
位實(shí)現(xiàn)交易款項(xiàng)的收付；經(jīng)批準(zhǔn)的保險(xiǎn)代理業(yè)務(wù)；對(duì)成員單位提供擔(dān)保；辦理成
員單位之間的委托貸款及委托投資；對(duì)成員單位辦理票據(jù)承兌與貼現(xiàn)；辦理成員
單位之間的內(nèi)部轉(zhuǎn)賬結(jié)算及相應(yīng)的結(jié)算、清算方案設(shè)計(jì)；吸收成員單位的存款；
對(duì)成員單位辦理貸款及融資租賃；從事同業(yè)拆借；對(duì)金融機(jī)構(gòu)的股權(quán)投資；有價(jià)
證券投資；承銷(xiāo)成員單位的企業(yè)債券；經(jīng)批準(zhǔn)發(fā)行財(cái)務(wù)公司債券；成員單位產(chǎn)品
的消費(fèi)信貸、買(mǎi)方信貸及融資租賃；成員單位開(kāi)展外匯資金集中管理及即期結(jié)售
匯業(yè)務(wù)（包括自身結(jié)售匯業(yè)務(wù)和對(duì)成員單位的結(jié)售匯業(yè)務(wù)）（企業(yè)依法自主選擇
經(jīng)營(yíng)項(xiàng)目，開(kāi)展經(jīng)營(yíng)活動(dòng)；依法須經(jīng)批準(zhǔn)的項(xiàng)目，經(jīng)相關(guān)部門(mén)批準(zhǔn)后依批準(zhǔn)的內(nèi)
10
上海市錦天城律師事務(wù)所 法律意見(jiàn)書(shū)
容開(kāi)展經(jīng)營(yíng)活動(dòng)；不得從事本市產(chǎn)業(yè)政策禁止和限制類(lèi)項(xiàng)目的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)）”， 不
屬于《中華人民共和國(guó)證券投資基金法》、《私募投資基金監(jiān)督管理暫行辦法》
及《私募投資基金管理人登記和基金備案辦法（試行）》規(guī)定的私募投資基金，
無(wú)需辦理私募基金備案。
2、中信證券股份有限公司以其管理的“中信證券-幸福人壽-郵儲(chǔ)銀行定向
資產(chǎn)管理計(jì)劃資產(chǎn)管理合同”（產(chǎn)品編碼：S49288）、“中國(guó)人壽保險(xiǎn)股份有限
公司委托中信證券股份有限公司資產(chǎn)管理合同”（產(chǎn)品編碼：S76602）、“中信
證券慧光 1 號(hào)定增定向資產(chǎn)管理計(jì)劃資產(chǎn)管理合同”（產(chǎn)品編碼：SAZ738）、
“中信證券-青島城投金控 1 號(hào)定向資產(chǎn)管理計(jì)劃”（產(chǎn)品編碼：SCU644）、“中
信證券山東高鐵定向資產(chǎn)管理合同” （產(chǎn)品編碼：SV9451）及“中信證券股份
有限公司盼亞基金 1 號(hào)定向資產(chǎn)管理合同” （產(chǎn)品編碼：SU2319）產(chǎn)品參與本
次發(fā)行認(rèn)購(gòu)，前述產(chǎn)品均已在中國(guó)證券投資基金業(yè)協(xié)會(huì)備案。
3、融通基金管理有限公司以其管理的“融通新能源靈活配置混合型證券投
資基金”、“融通內(nèi)需驅(qū)動(dòng)混合型證券投資基金”、“融通成長(zhǎng) 30 靈活配置混
合型證券投資基金”產(chǎn)品參與本次發(fā)行認(rèn)購(gòu)。經(jīng)核查，前述產(chǎn)品不屬于《中華人
民共和國(guó)證券投資基金法》、《私募投資基金監(jiān)督管理暫行辦法》及《私募投資
基金管理人登記和基金備案辦法（試行）》規(guī)定的私募投資基金，無(wú)需辦理私募
基金備案。
4、九泰基金管理有限公司以其管理的“九泰泰富定增主題靈活配置混合型
證券投資基金”產(chǎn)品參與本次發(fā)行認(rèn)購(gòu)。經(jīng)核查，前述產(chǎn)品不屬于《中華人民共
和國(guó)證券投資基金法》、《私募投資基金監(jiān)督管理暫行辦法》及《私募投資基金
管理人登記和基金備案辦法（試行）》規(guī)定的私募投資基金，無(wú)需辦理私募基金
備案。
5、匯安基金管理有限責(zé)任公司以其管理的“匯安基金-外貿(mào)信托增遠(yuǎn)匯瀛 1
號(hào)資產(chǎn)管理計(jì)劃”產(chǎn)品參與本次發(fā)行認(rèn)購(gòu)，該產(chǎn)品已在中國(guó)證券投資基金業(yè)協(xié)會(huì)
備案，產(chǎn)品編碼為 SCM194。
6、財(cái)通基金管理有限公司以其管理的“財(cái)通基金-陜核投資 1 號(hào)資產(chǎn)管理計(jì)
劃”（產(chǎn)品編碼：SCE953）、“財(cái)通基金-玉泉渤海人壽 1 號(hào)資產(chǎn)管理計(jì)劃”（產(chǎn)
11
上海市錦天城律師事務(wù)所 法律意見(jiàn)書(shū)
品編碼：SCL961）產(chǎn)品參與本次發(fā)行認(rèn)購(gòu), 前述產(chǎn)品均已在中國(guó)證券投資基金業(yè)
協(xié)會(huì)備案。
7、東方阿爾法基金管理有限公司以其管理的“東方阿爾法精選靈活配置混
合型發(fā)起式證券投資基金”、 東方阿爾法精選 1 期特定多個(gè)客戶(hù)資產(chǎn)管理計(jì)劃”
產(chǎn)品參與本次發(fā)行認(rèn)購(gòu)?！皷|方阿爾法精選靈活配置混合型發(fā)起式證券投資基金”
不屬于《中華人民共和國(guó)證券投資基金法》、《私募投資基金監(jiān)督管理暫行辦法》
及《私募投資基金管理人登記和基金備案辦法（試行）》規(guī)定的私募投資基金，
無(wú)需辦理私募基金備案；“東方阿爾法精選 1 期特定多個(gè)客戶(hù)資產(chǎn)管理計(jì)劃” 已
在中國(guó)證券投資基金業(yè)協(xié)會(huì)備案，產(chǎn)品編碼為 SCB639。
（三）根據(jù)發(fā)行對(duì)象的承諾，前述發(fā)行對(duì)象與獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)（聯(lián)席主承銷(xiāo)商）
和發(fā)行人的控股股東、實(shí)際控制人、董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員以及與上述機(jī)構(gòu)
和人員存在關(guān)聯(lián)關(guān)系的關(guān)聯(lián)方不存在關(guān)聯(lián)關(guān)系。
基于上述，本所律師認(rèn)為，本次配套融資的發(fā)行對(duì)象具備合法的主體資格，
符合《發(fā)行管理辦法》及《實(shí)施細(xì)則》的規(guī)定。
四、 本次配套融資過(guò)程涉及的相關(guān)文件的合法性
經(jīng)本所律師對(duì)發(fā)行人和主承銷(xiāo)商在詢(xún)價(jià)過(guò)程中向投資者發(fā)出的認(rèn)購(gòu)邀請(qǐng)文
件、在追加認(rèn)購(gòu)過(guò)程中向投資者發(fā)出的追加認(rèn)購(gòu)邀請(qǐng)文件、發(fā)行人向投資者發(fā)出
的《繳款通知書(shū)》及發(fā)行人與發(fā)行對(duì)象簽署的《認(rèn)購(gòu)協(xié)議》進(jìn)行核查，本所律師
認(rèn)為，上述法律文件均合法、有效，符合《發(fā)行管理辦法》、《實(shí)施細(xì)則》的相
關(guān)規(guī)定。
五、 結(jié)論意見(jiàn)
綜上所述，本所律師認(rèn)為，截至本法律意見(jiàn)書(shū)出具之日，發(fā)行人本次配套融
資已經(jīng)依法取得了必要的批準(zhǔn)和授權(quán)。本次配套融資的詢(xún)價(jià)、配售過(guò)程及發(fā)行對(duì)
象均符合《發(fā)行管理辦法》、《實(shí)施細(xì)則》等相關(guān)法律、法規(guī)及規(guī)范性文件的規(guī)
12
上海市錦天城律師事務(wù)所 法律意見(jiàn)書(shū)
定。發(fā)行人詢(xún)價(jià)及配售過(guò)程涉及的有關(guān)法律文件合法、有效。發(fā)行人尚需辦理新
增股份登記以及注冊(cè)資本變更的工商變更登記等本次配套融資的后續(xù)相關(guān)手續(xù)。
（以下無(wú)正文）
13
上海市錦天城律師事務(wù)所 法律意見(jiàn)書(shū)
（本頁(yè)無(wú)正文，為《上海市錦天城律師事務(wù)所關(guān)于木林森股份有限公司發(fā)行股
份及支付現(xiàn)金購(gòu)買(mǎi)資產(chǎn)并募集配套資金暨關(guān)聯(lián)交易非公開(kāi)發(fā)行股票過(guò)程及認(rèn)購(gòu)
對(duì)象合規(guī)性之法律意見(jiàn)書(shū)》的簽署頁(yè)）
上海市錦天城律師事務(wù)所 經(jīng)辦律師：
鄒曉冬
負(fù)責(zé)人： 經(jīng)辦律師：
顧功耘 韓美云
2018 年 8 月 23 日
上海杭州北京深圳蘇州南京重慶成都太原香港青島廈門(mén)天津濟(jì)南合肥鄭州福州南昌西安
地 址: 上海市浦東新區(qū)銀城中路 501 號(hào)上海中心大廈 9/11/12 層，郵編:200120
電 話(huà): （86）21-20511000；傳真：（86）21-20511999
網(wǎng) 址: http://www.allbrightlaw.com/